Азбука Инвестора Голосов: 1 Адрес блога: http://superwork.org Добавлен: 2008-06-02 01:14:25

Технический анализ Форекс GBPUSD 19.06.2012

2012-06-19 15:12:42 (читать в оригинале)

Майское значение CPI Британии оказалось хуже прогнозов и откинуло GBPUSD до 1.5614. Инфляция замедлилась, Банк Англии может пойти на расширение программы покупку активов. Инфляционный отчет оказал краткосрочное влияния на рынок. После испанского аукциона доллар начал снижаться. С минимума 1,5614 курс GBPUSD восстановился до 1,5658. Хоть снижение по амплитуде получилось больше запланированного, цель по основному сценарию остается около 1,5758. Доходность по испанским облигациям снижается. Большинство европейских фондовых индексов торгуется в положительной зоне. Так что в преддверии заседания ФРС США и протоколов заседания Банка Англии, рост GBPUSD до указанного уровня вполне оправдан.

Сопротивление: 1.57406 | 1.58363 | 1.59320 | 1.59910 | 1.60867
Поддержка: 1.56816 | 1.55859 | 1.54902 | 1.54312 | 1.53355

Опубликованные данные по Великобритании:

• Гармонизированный индекс потребительских цен в Великобритании за май составил -0.1% м/м, +2.8% г/г (прогноз +0.1% м/м, +3.0% г/г, предыдущее значение +0.6% м/м, +3.0% г/г).
• Индекс розничных цен в Великобритании за май составил 0.0% за месяц, +3.1% г/г (прогноз +0.2% м/м, +3.3% г/г, предыдущее значение +0.7% м/м, +3.5% г/г).
• Индекс инфляции "RPI-X" в Великобритании за май составил +3.1% г/г (прогноз +3.4% г/г, предыдущее значение +3.5% г/г).

---

Технический анализ Форекс AUDUSD 19.06.2012

2012-06-19 15:11:18 (читать в оригинале)

По всем парам события на валютном рынке развиваются в соответствии с ожиданиями. Индекс доллара снижается, евро против доллара укрепляется, курс AUDUSD обновил максимум на 1,01557. Кроссы поддерживают быков и благодаря такому союзу, AUD удалось избежать глубоких откатов. На американскую сессию цель остается на уровне 1,01970.

Сопротивление: 1.00805 | 1.01169 | 1.01533 | 1.01757 | 1.02121
Поддержка: 1.00581 | 1.00217 | 0.99853 | 0.99629 | 0.99265

---

Технический анализ Форекс USDCHF 19.06.2012

2012-06-19 15:10:17 (читать в оригинале)

Все как в аптеке, сходили вверх и от 0,9554 курс USDCHF снизился до 0,9510. Думаю, что сейчас на линии Lb цена задержится до открытия американской сессии и на затем пойдет ниже к D2 – 0.9455. К активным действиям продавцов подтолкнуло снижение доходности по испанским облигациям. Доходность 10-летних облигаций Испании опустилась на 1,57% до 7,04%, доходность итальянских облигаций снизилась на 1,73% до 5,97%. Если тенденция по облигациям в преддверии заседания ФРС США сохранится, то цель будет достигнута. Европейские фондовые индексы торгуются в положительной зоне, внешний фон благоприятен для дальнейшего снижения. Чтобы падение ускорилось, медведям надо пройти 0,9492. Думаю за него поставили защитные стопы по длинным позициям.

Сопротивление: 0.95039 | 0.95258 | 0.95476 | 0.95612 | 0.95831
Поддержка: 0.94903 | 0.94685 | 0.94466 | 0.94330 | 0.94111

---

Волновой анализ Форекс по парам EUR/USD, GBP/USD, AUD/USD

2012-06-19 09:55:01 (читать в оригинале)

EUR/USD, H1

Как и ожидалось, в ходе торгов понедельника единая европейская валюта продолжала корректироваться от достигнутых ранее максимумов. Пара евро/доллар опустилась ниже 26-й фигуры, установив дневной минимум на отметке 1.2556. Таким образом, поскольку волну «а» можно считать достроенной, сегодня вероятно частичное восстановление курса в направлении 27-й фигуры в рамках начала формирования волны «b» коррекционной тройки старшего порядка. Как альтернативный сценарий аналитики рассматривают вероятность возобновления нисходящего движения в направлении уровня 1.2480 в качестве усложненной структуры волны «Alt:а».

Прогноз на укрепление курса.

GBP/USD, H1

В ходе вчерашних торгов пара фунт/доллар, как мы и предполагали, скорректировалась в направлении 56-й фигуры. Однако коррекция оказалась неглубокой, и, установив сессионный минимум на уровне 1.5637, пара сумела восстановиться к отметке 1.5696, которая представляет собой 50% коррекции Фибоначчи. Ожидается, что сегодня пара продолжит коррекционное движение в направлении уровня 1.5595 в рамках завершения коррекционной тройки. В то же время не исключен вариант, при котором пара продолжит укрепляться, завершая формирование усложненной структуры волны «Alt:C» старшего порядка.

Прогноз на снижение курса.

AUD/USD, H1

Коррекция австралийского доллара на торгах понедельника была неглубокой, что заставило нас несколько изменить волновую разметку в данной паре. Таким образом, теперь в качестве основного сценария можно ожидать укрепления курса пары AUD/USD в направлении 2-й фигуры в рамках волны «5», завершающей структуру волны «с» старшего порядка. Альтернативный вариант предполагает, что волна «5» уже достроена и теперь пара начнет нисходящее движение к уровню 1.0028 в качестве коррекционной волны «а».

Прогноз на повышение курса.

---

Торги прошлой недели начались сильным разрывом против доллара...

2012-06-18 10:55:25 (читать в оригинале)

Торги прошлой недели начались сильным разрывом против доллара. Однако, эксцентричное начало не перенесло свою агрессию на последующий разворот событий. Большая часть минувшей пятидневки проходила в условиях вялых торгов, т.к. инвесторы сдерживали эмоции на фоне ожиданий результатов выборов в Греции. Именно новости, касающиеся этого события, а также желание зафиксировать прибыль были главной движущей силой. В итоге доллар достаточно медленно снижался против евро, относительно же фунта и йены торговался в узком диапазоне. Под сильное давление против стерлинга и японской валюты «зеленый» попал в последний день торгов, очевидно потому, что Банк Японии не оправдал надежд и не объявил на своем заседании об очередном расширении программы смягчения, а «кабель» был выбран как наиболее надежная европейская валюта в преддверии важных событий.

При этом, из континентальной Европы приходили довольно мрачные новости, но они удостаивались очень краткосрочного внимания и оказывали лишь непродолжительную поддержку доллару. Ко всему прочему слабые данные по экономике США увеличивали угрозу начала третьего раунда смягчений в США. В итоге доллар завершил неделю потерями по всему фронту. Промышленное производство в США в мае сократилось на 0.1% м/м, при этом обрабатывающий сектор отметил снижение на 0.4% м/м после +0.7% м/м в апреле. Индекс ФРБ Нью-Йорка в июне солидно снизился, настроения в малом бизнесе остаются на невысоком уровне, а счет текущих операций продемонстрировал рост дефицита в первой четверти этого года.

Чистые покупки ценных бумаг США в апреле оказались хуже ожиданий. Индекс экономического оптимизма от IBD/TIPP в июне вновь снизился, а настроения потребителей по данным Мичиганского университета приобретают больший пессимизм. Ценовое давление в Штатах снижается - цены производителей упали на 1.0% в месяц, а потребительские на 0.3%, что увеличивает аргументы в пользу ожиданий нового этапа количественного смягчения от ФРС. Кстати, свет на этот вопрос могут пролить новости этой недели. В грядущую среду ФРС будет объявлять решение очередного заседания FOMC о перспективах денежно-кредитной политики, и рынок надеется на прояснения в этом вопросе.

Кроме этого, внимание будет обращено на майские данные о ситуации в строительстве - ожидается рост выданных разрешений на 1.0% м/м после -7.0% м/м ранее и замедление роста числа новостроек до 0.4% м/м, когда в апреле было +2.6% м/м. Интерес вызовут и продажи жилья на вторичном рынке в мае, где может быть зафиксировано снижение на 1.3% м/м после +3.4% м/м в предыдущем периоде. Данные из регионов будут представлены отчетом ФРС Филадельфии, который, как ждут прогнозы, покажет рост производственного индекса в июне до 1.3 против -5.8 в апреле. Главным же объектом внимания будут новости из Греции о результатах выборов, эта информация может стать фактором влияния, во всяком случае, в начале недели.

EUR

Успех евро в первый день прошедшей сессии был нивелирован в ту же сессию сомнениями, что помощь для Испании принесет желаемые плоды. Доходности испанских облигаций поднялись почти до 7% годовых. Тем не менее, единая валюта получала поддержку в остальное время и смогла закрыть неделю на ценах открытия, т.е. с преимуществом к доллару по сравнению с закрытием недели предшествовавшей. Очевидно, к оптимизму инвесторов располагали надежды на позитивный исход событий в Греции, сообщения, что европейские регуляторы подготовили план по борьбе с возможным кризисом, а также закрытие коротких позиций по евро достигших значительных объемов. Политическая информация не настраивала на позитивное настроение к евро, но весьма незначительно и краткосрочно вредила единой валюте - агентство Fitch снизило рейтинги 20 испанским банкам, а агентства Egan-Jones и Moody’s срезали рейтинг самой Испании.

Добавка этому негативу обеспечивало падение итальянских 10- ти летних облигаций, увеличившее рост доходности выше 6%. Новостной пакет экономических данных был довольно беден, но и этого было достаточно, чтобы понять, что в Европе ситуация не меняется к лучшему. Валовый продукт Италии сократился в первой четверти на 0.8% к/к после падения на 0.7% к/к ранее, а профицит торгового баланса ушел в минус, промышленное производство Еврозоны обвалилось в апреле на 0.8 % м/м, как и уровень занятости, показавший -0.5 % г/г. Ценовая динамика по всей Еврозоне демонстрировала отрицательный тренд - снижение отмечено во Франции, Испании, Германии, а также Еврозоне в целом, что располагало к ожиданиям снижения ставок ЕЦБ в ближайшее время.

На этой неделе значимых новостей будет больше, но и они, согласно прогнозов, не несут позитивной информации – отчеты от ZEW и Ifo ожидаются с понижением индикаторов текущих условий для бизнеса и ожиданий, настроений в деловых кругах в июне, индексы менеджеров по снабжению (PMI) продемонстрируют очередное снижение деловой активности в Еврозоне в первом месяце лета, как и майские индексы цен производителей (PPI) Германии, которые могут показать -0.2% м/м, +2.2 г/г после +0.2% м/м, +2.4 г/г. Проще говоря, если даже победа проеврозоновских партий в Греции и даст повод для оптимизма, то он, как кажется, будет временным, и евро может вернуться под давление уже в середине, или к концу, этой недельной сессии.

GBP

Британский фунт провел большую часть торгов в относительно узком коридоре против доллара и значительно вырос в последний день сессии. Очевидно, стерлинг был расценен как наиболее устойчивый актив среди европейских валют, в условиях неопределенности Европы. Заявление главы Банка Англии М. Кинга, что будут запущены новые программы снабжения банков ликвидностью и вероятно начало очередного этапа количественного смягчения лишь ненадолго расстроили рынок, вызвав краткосрочные продажи.

По-видимому, ситуацию разбавили заявления, что банкам будут предоставляться средства под более низкую ставку, чем существующую на финансовых рынках, для последующей выдачи кредитов. Данных по экономике публиковалось не много и в Британии – институт NIESR оценил ВВП Британии за март-май, как подросший на 0.1% по сравнению с тремя предыдущими месяцами, промышленное производство «островов» в апреле не изменилось, но по году снизилось на 1.0% г/г, однако обрабатывающий сектор отрасли упал на 0.7% м/м и 0.3% г/г. Дефицит торгового баланса зафиксировал рекордный минус, отметив -10.1 млрд. после -8.7 млрд., когда ждали сокращения до -8.5 млрд. фунтов. Отчет RICS продемонстрировал сохранение баланса цен на жилье в минусе, но меньшем чем раньше, что могло быть следствием роста цен в Лондоне, в остальной же Британии цены падают. На этой неделе объявят данные по инфляции и другим показателям, которые могут оказать влияние на рынок.

Стоит заметить, что прогноз дает повод ждать благоприятных сообщений для стерлинга. Индексы потребительских цен (CPI) за май, могут отметить замедление падения инфляции, +0.1% м/м, +3.0% г/г, после +0.6% м/м, по общему показателю, и рост +2.2% г/г против +2.1% г/г по базовому индексу. Увеличения число безработных в июне не ожидается после -13. 7 тыс. ранее, а уровень безработицы в мае, вероятно, останется на отметке 4.9%. Предполагается, что в мае проявился рост розничных продаж - +0.8% м/м, +1.7% г/г против -2.3% м/м, -1.1% г/г. Одним словом, у стерлинга есть перспективы остаться в волне популярности на этой неделе.

JPY

Японская йена, остававшаяся на прошлой неделе долгое время в диапазоне при торговле против доллара, резко выросла в последний день сессии. Причиной тому можно считать разочарования действиями регулятора страны не оправдавшего надежды рынка на расширение объемов стимулирования. При этом, рынок проигнорировал «страшилки» о возможной интервенции, регулярно исходившие от японских властей. В середине месяца, как обычно, новостей по экономике «Страны восходящего солнца» публиковалось мало. Апрельское промышленное производство переоценили вниз до -0.2% м/м с +0.2% м/м, заказы в сфере машиностроения выросли на 6.6% в год, но майские данные по выпуску станков и оборудования зафиксировали спад на 2.9% в годовом сравнении.

Деловые настроения и активность в сфере услуг продолжили снижение, также как и цены корпораций, доверие потребителей в мае осталось на прежнем уровне. На этой пятидневке представят апрельский индекс активности во всех отраслях экономики, где ждут рост на 0.2% м/м после -0.3% м/м ранее, сальдо внешней торговли с сокращением дефицита до -347.7 млрд. с -480.2 млрд. йен, а также информации о розничных продажах.

Политическая составляющая обеспечится выходом ежемесячного отчета Банка Японии и выступлением его главы М. Сиракава. Кстати заметить, что этот момент может оказать влияние на возврат негативных настроений по йене, если будет объявлено о продолжении наращивания размеров количественного смягчения. Кроме этого, интерес к йене, как валюте фондирования сделок на разнице процентных ставок, способны спровоцировать результаты выборов в Греции, если, конечно, они зафиксируют победу партий намеренных сохранить страну в составе Еврозоны.