Азбука Инвестора Голосов: 1 Адрес блога: http://superwork.org Добавлен: 2008-06-02 01:14:25

Технический анализ Форекс GBPUSD 16.10.2012

2012-10-16 09:27:51 (читать в оригинале)

Британский фунт в понедельник с минимума вернулся к 1,6075 и по настоящее время торгуется около этого уровня. Я считаю, что рынок готов к сильным колебаниям. Особенно фунт, который уже в течение недели торгуется в боковом тренде. В четверг и пятницу пройдет саммит ЕС, поэтому не стал рассматривать цели по линии U3, хотя кто его знает, если стопов много выше 1,61, то могут спокойно взять 62 фигуру. 1,61 является сильным сопротивлением для вторника. Если пройдут, будет легче. В 12:30 мск. опубликую т отчеты по розничным и потребительским ценам в Великобритании. Возможно, это время станет стартом для движухи.

Сопротивление: 1.60823 | 1.61308 | 1.61793 | 1.62093 | 1.62578
Поддержка: 1.60523 | 1.60038 | 1.59553 | 1.59253 | 1.58768

---

Технический анализ Форекс AUDUSD 16.10.2012

2012-10-16 09:26:43 (читать в оригинале)

Курс AUDUSD в понедельник с минимума 1,02011 восстановился до 1,02672. Азиатские участники запоганили вчера весь день, хотя потенциал к росту был отличный. По основному сценарию от AUDUSD во вторник жду повышение до 1,03073. О, вроде начинаются телодвижения. Курс AUDUSD на 8:33 мск. составляет 1,02715. Есть новый внутридневной максимум. Плохо то, что начинают AUD гнать до открытия европейской сессии. Европа может остаться без горючего. Хотя с другой стороны, как разница на какой сессии будет достигнут уровень 1,3070/73. Пробой поддержки 1,02140 временно не рассматриваю.

Сопротивление: 1.02456 | 1.02903 | 1.03350 | 1.03626 | 1.04073
Поддержка: 1.02180 | 1.01733 | 1.01286 | 1.01010 | 1.00563

---

События прошлой недели разделили сессию на две части...

2012-10-15 10:55:46 (читать в оригинале)

События прошлой недели разделили сессию на две части. В первой половине торгов американская валюта укреплялась против европейских оппонентов и снижалась относительно йены. Поддержка «зеленому» обеспечивалась событиями в Еврозоне, где сохранялась неопределенность в вопросах – получит ли Греция очередной транш помощи от международных кредиторов, и попросит ли Испания поддержки у ЕС. Результаты встречи министров финансов Евросоюза так и не принесли окончательного решения относительно греческих проблем, Мадрид же не только не обратился за помощью, а наоборот, заявил, что в таковой не нуждается. Кроме этого, дополнительным толчком к снижению оптимизма и усилению беспокойств могла быть информация от МВФ, понизившего прогнозы по мировой экономике, что увеличело опасения относительно всеобщей рецессии.

Во второй же части пятидневки на валютном рынке все происходило в обратном порядке – доллар падал против европейских majors и лидировал в споре с йеной. Данные тренды, были несколько не логичны, т.к. получили толчок от события, которое должно было вызвать, как кажется, противоположную реакцию - агентства S&P понизило рейтинг Испании до уровня «BBB-», что обычно негативно отражается на склонности к риску.

Но в этом случае давление на доходные валюты было не продолжительным, т.к. инвесторы истолковали акцию S&P как основание ждать от Мадрида активных действий в плане обращения за поддержкой. Подъем настроений отразился и на позициях доллара против йены, которая оказалась в волне продаж, однако этому способствовал еще и агрессивный тон японского финансового топ менеджмента, заявлявшего о своей независимости в решении вопросов связанных с проведением интервенций на валютном рынке.

В итоге доллар, хоть и потерял часть завоеваний относительно евро и фунта, тем не менее, зафиксировал положительный результат, потери же относительно йены были нивелированы частичны. Индикаторы американской экономики большей частью демонстрировали позитивную для доллара динамику – «Бежевая книга» ФРС указала на умеренный рост экономики, индекс доверия в малом бизнесе от NFIB в сентябре почти не изменился, настроения домохозяйств согласно отчету IBD/TIPP улучшились, а показатель настроений от Мичиганского университета в октябре подскочил до самого высокого уровня за пять лет - было отмечено 83.1 после 78.3 в конце сентября и 79.2 в начале первого месяца осени.

Цены производителей тоже подскочили – на 1.1% в месяц после +1.7% в августе. Отрицательная динамика наблюдалась во внешней торговле - дефицит в августе увеличился до 44.2 млрд. против -42.5 млрд. ранее. Резким падением запомнились первичные обращения за пособиями по безработице в начале октября, правда эта динамика не свидетельствует о стабильности процесса, т.к. была вызвана ошибками при подсчетах. Экономический календарь этой недели планирует представить много важной информации по экономике Штатов.

Повышенный интерес вызовут данные о розничной торговле в сентябре, предполагается увидеть продолжение роста +0.7% м/м после +0.9% м/м в августе, показатели инфляции, по-видимому, продемонстрируют увеличение ценового давления - индекс потребительских цен ждут в сентябре с прибавкой 0.4% м/м, 1.9% г/г после 0.6% м/м, 1.7% г/г ранее, причем базовый CPI, без цен на продукты питания и энергоносители, может показать уже 0.2% м/м, 2.0% г/г после 0.1% м/м 1.9% г/г, что является целевым для ФРС уровнем.

Интересным будет блок по делам в строительстве - число разрешений может увеличиться на 1.1% м/м после -1.0% м/м, а новостроек на 2.7% м/м против 2.3% м/м. Однако объем продаж жилья на вторичном рынке за сентябрь предполагается увидеть с обвалом после предыдущего резкого подскока, -2.5% м/м, когда в августе фиксировалось +7.8% м/м. Если же говорить о перспективах на эту недельную сессию, то основополагающими для рыночных настроений, по видимому, продолжат быть политические события в Европе, в частности саммит лидеров стран ЕС, откуда возможно появление новостей об Испании и Греции.

EUR

Начало прошедшей недели было негативно для евро. Неспособность руководства ЕС быстро принимать решения, ставшая притчей во языцех, вновь проявившаяся на саммите министров финансов при обсуждении вопроса по выделению нового транша помощи Греции, который так и остался до конца не решенным, а также стойкость правительства Испании, отказавшегося просить поддержки у Еврозоны, расценивались как факторы обострения ситуации и давили на единую валюту.

Официальное объявление о начале функционирования Европейского механизма стабильности (ESM), которое могло быть рассмотрено, как позитивный шаг в сторону стабилизации ситуации в Еврозоне, тоже не поддержало единую валюту. Импульс подъему желания рисковать придало сообщение о понижении агентством S&P рейтинга Испании почти до мусорного уровня, что было воспринято инвесторами как акт давления на Мадрид, с целью заставить страну обратиться за помощью, и слухи на этом фоне о скором появлении такого прошения.

Это взбодрило рынок и помогло евро нивелировать часть потерь против доллара. Тем не менее, общий результат недели зафиксировал укрепление американской валюты. Экономической статистики по Еврозоне публиковалось мало, к тому же показания индикаторов никак не влияли на настроения рынка, все внимание инвесторов сосредотачивалось на богатом событиями политическом фоне. Промышленное производство Еврозоны выросло на 0.6% м/м, при этом во Франции зафиксировано 1.5% м/м, Италии 1.7% м/м, однако в Германии было -0.5% м/м. Годовая же динамика осталась на отрицательной территории во всех этих регионах и Еврозоне в целом. Итоги внешней торговли отметили в августе рост профицита баланса Германии и резкий подскок дефицита Франции.

Потребительская инфляция сохраняет прежние уровни – индексы CPI не изменились в Германии и Италии, во Франции наблюдалось небольшое снижение. На этой неделе значимых фундаментальных новостей вновь выйдет не много, внимание рынка будет обращено на октябрьский отчет ZEW, который ожидается с понижением показателя текущих условий в экономике Германии до 11.8 с 12.6 и ростом индекса настроений в деловой среде к -14.6 после -18.2 в сентябре. Сальдо баланса внешней торговли за август прогнозируется с сокращением профицита до 8.4 млрд. после 7.9 млрд. евро ранее, а результат расчетного счета платежного баланса за тот же месяц предполагается увидеть с увеличением к 11.3 млрд. евро против 9.7 млрд. ранее.

Основополагающей же для мнений рынка опять может стать политическая составляющая новостей, в четверг, в Брюсселе, начнется встреча глав стран Евросоюза, где рассмотрят вопросы по формированию единого бюджета Еврозоны и создания банковского единого союза. Кроме этого инвесторы ждут новостей по Испании и Греции, что станет наиболее влиятельным моментом, если, конечно же, какие то решения будут приняты и рынок получит новые ориентиры.

GBP

Стерлинг, как и евро, снижался против доллара в начале недели и рос во второй ее половине. Слабый новостной фон по экономике Британии обуславливал отсутствие добавочных для фунта ориентиров, и «кабель» находился под влиянием общих настроений рынка. В августе промышленное производство на «островах» сократилось на 0.5% м/м и 1.2% в год, в строительном секторе зафиксировано падение, -0.9% м/м и -11.6% г/г, торговый дефицит Британии в августе резко вырос.

Позитив наблюдался в секторе розницы, что очевидно вызвано сезонностью – началом холодов и учебного года, а также в сообщениях института NIESR, который оценил ВВП Великобритании за третий квартал с ростом на 0.8%. Данных по экономике Британии на той неделе будет выпущено значительно больше и значимость их выше. Однако, наиболее пристальное внимание инвесторов вызовут публикации протоколов Банка Англии и показателей инфляции.

Предполагается, что индекс потребительских цен сентября выдаст снижение ценового давления по году до 2.2% г/г с 2.5% г/г в предыдущем месяце, как и индексы цен производителей, что подтвердит прогнозы ВоЕ о слабости инфляционных рисков и даст основание укрепить ожидания дальнейших смягчений в денежной политике уже в ближайшее время. Протокол же последнего заседания Банка Англии будет интересен раскладом сил в монетарном комитете при решении вопросов денежной политики. Если появятся информации об отсутствии единодушия мнений относительно уровня объемов фонда покупки активов, то стерлинг станет объектом продаж, причем достаточно масштабных.

JPY

На волне обострения ситуации в Еврозоне японская валюта укреплялась по всему фронту в первой половине торгов минувшей недельной сессии. Этот тренд изменился после появления признаков оптимизма в Европе, но наиболее важным в моменте, как кажется, были заявления членов японского правительства о приверженности остановить избыточные колебания своей национальной валюты.

К ранее уже звучавшим угрозам начать интервенции, прибавилась риторика о независимости при решении данного вопроса, что увеличило реалистичность намерений и подтолкнуло рынок к продажам йены. Публикации протокола последнего заседания Банка Японии показали, что ряд членов правления выступает за расширение программы количественного смягчения и это тоже могло быть добавочным аргументом для избавления от йены.

Показатели экономики, по большому счету, ничего обнадеживающего не продемонстрировали – машиностроительные заказы в августе сократились на 3.3% м/м и 6.1% г/г, индекс экономических наблюдателей упал в сентябре до минимума с весны прошлого года, показатель торгового баланса за август остался в дефиците. Дефляция продолжает давить, цены в корпоративном секторе остались в минусе, правда в менее впечатляющем, нежели ранее, -1.4% г/г после -1.9%. Из статистики, которая выйдет позже на этой неделе, можно выделить информацию об индексе активности во всех отраслях экономики за август, ожидающуюся с улучшением показателя, 0.2% м/м после -0.6% м/м ранее, и отчет об индексах опережающих и совпадающих экономических индикаторов.

Сегодня уже были представлены важные фундаментальные новости - коэффициент загрузки производственных мощностей августа объявил о снижении, -2.6% м/м после подъема на 0.5% м/м, а данные августовского промышленного производства были пересмотрены в сторону ухудшения до -1.6% м/м, -4.6% г/г, когда ранее говорилось о -1.3% м/м, -4.3% г/г. Что касается перспектив, то позиции японской валюты, как кажется, останутся под влиянием внешней информации, таких как событий в Еврозоне и данные по экономике США. Угроза интервенции тоже будет находиться в поле внимания инвесторов. Данный расклад способен вызвать разнонаправленную волатильность и обусловить диапазонную торговлю.

---

Технический анализ Forex DXY 15.10.2012. AUDUSD открылся гэпом вверх, но быстро его закрыл

2012-10-15 09:35:29 (читать в оригинале)

В пятницу индекс доллара в преддверии публикации китайской статистики отскочил от минимума 79,51 (61,8%) до 79,74. Ожидалось, что профицит торгового баланса Китая окажется меньше предыдущего значения и прогноза, однако данные превзошли прогноз и предыдущее значение. Сальдо торгового баланса составило $27,7 млрд. против прогноза $20,4 млрд. и $26,7 млрд. Экспорт вырос на 9,9% против прогноза 5,5% и 2,7% в прошлом месяце. После таких данных вчера я ожидал открытие с гэпами и снижение доллара на европейской сессии. AUDUSD с кроссами открылся с гэпами в нужную сторону, но их быстро закрыли, после чего последовал рост доллара. Утром вышла макростатистика из Австралии, Британии и Китая. В Китае инфляция замедлилась, по Австралии данные оказались лучше ожиданий, но рынок не желает продавать доллар. Получается, что AUDUSD снижается в преддверии публикации завтрашнего протокола РБА.

Вчера в еженедельном обзоре я рассматривал рост доллара, но так как рынок отменил все сценарии и не оправдал моих ожиданий, то значит выходные продолжаются. Для меня понедельник день мутный и коррекционный.

---

Технический анализ Forex EURUSD 15.10.2012

2012-10-15 09:34:06 (читать в оригинале)

В пятницу с максимума 1,2991 курс евро/доллар откатился к 1,2940. EUR и AUD перед выходными днями снижались в преддверии публикации данных из Китая. Согласно отчету, который был опубликован в субботу, сальдо торгового баланса составило $27,7 млрд. и превзошло прогнозное и предыдущее значение. К тому же Китай и Япония на ежегодном совещании МВФ дали согласие покупать облигации нового фонда.
На этих двух новостях я ожидал открытие рынка с гэпами. А с гэпом сегодня открылись AUDUSD и кроссы XXX/AUD. И то их быстро закрыли. По настоящее время пока не понял реакцию рынка. Возможно AUD снизился из-за завтрашних протоколов РБА, хотя подготовку можно было начать во второй половине дня, а не с утра.

Вчерашние сценарии отменились. На понедельник не стал новых делать. Какие мысли были, написал про них вчера. Рынок не подтвердил мои ожидания, значит отдыхаю до вторника и наблюдаю за ним со стороны. Мало верится, что это была реакция на заявления Министра финансов Швеции А.Борга. При этом начинаю уже верить в реализацию отработки паттерна от 03.01.2007 16:00 минус 1400 баров. По ней ближайшая цель 1,26. Курс евро/доллар в Азии снизился от восходящего движения 1,2825-1,2991 на 61,8%. При разворотах это нормальный откат, поэтому следим за тем, как начнет неделю Европа.

Сопротивление: 1.29635 | 1.30062 | 1.30489 | 1.30753 | 1.31180
Поддержка: 1.29371 | 1.28944 | 1.28517 | 1.28253 | 1.27826