Азбука Инвестора Голосов: 1 Адрес блога: http://superwork.org Добавлен: 2008-06-02 01:14:25

Волновой анализ по парам EUR/USD, GBP/USD, AUD/USD.

2011-08-26 11:09:15 (читать в оригинале)

EUR/USD, H1

Вопреки основному сценарию, американец сумел вернуть часть утраченных в среду позиций по отношению к евро. Восстановление валютной пары было незначительным, однако внутренняя волновая структура волны «3» нарушена. Стоит отметить, что торги проходили неровно. Сегодня предполагаем достаточно спокойную европейскую сессию, но в ходе выступления председателя ФРС возможны колебания котировок. Сохраняются шансы на дальнейшее восстановление единой валюты против доллара в качестве продолжения третьей волны в импульсе «(3)» к локальному максимуму 1.4517. Это обусловлено постоянными попытками евро укрепиться и достаточно небольшим снижением пары. Впрочем, возможно выполнение и альтернативного сценария. Он предполагает возобновление нисходящего движения валютной пары в качестве завершающей волны треугольника «Е» к отметке 1.4291. В этом случае можно сказать, что пара евро/доллар в течение предыдущих торговых дней находилась на стадии формирования «троек» и удлинения структуры «Е».
Прогноз на повышение курса.

GBP/USD, H1

Нисходящее движение пары британский фунт/доллар США в четверг продолжилось — в рамках дальнейшего развития коррекционной волны «(4)» к уровню 61.8% коррекции Фибо. Произошел прорыв вниз данного уровня, пара достигла минимума 1.6262, после чего начала восстанавливаться. По всей видимости, волна «(4)» достроена, и сегодня в азиатскую сессию началось формирование пятого импульса «бычьей» пятиволновки, которое в течение дня продолжится в направлении 1.6395. Допускаем, что ослабление британца против американца может возобновиться. Однако считаем, что оно будет кратковременным, и после отскока от уровня 1.6262 пара направится к уровню сопротивления 1.63 с целью завершения восходящей пятиволновой структуры.
Прогноз на повышение курса.

AUD/USD, H1

Вчера торги с понижением для пары австралийский доллар/доллар США продолжились. Но снижение было менее существенным, чем предлагалось, — пара закрепилась на уровне 1.0429. Уже сегодня на азиатской сессии австралийский доллар продемонстрировал первые признаки восстановления против американца. В настоящий момент вчерашнее падение пары практически нивелировано, однако ожидаем, что укрепление американца против австралийца возобновится в качестве подволны «v» импульса «3» к уровню поддержки 1.0308. Как и прежде, восстановление валютной пары к сопротивлению 1.0602 может означать выполнение альтернативного сценария, в условиях которого идет развитие пятой волны восходящего тренда.
Прогноз на понижение курса.

---

Ожидания событий пятницы продолжает оказывать влияние...

2011-08-26 10:01:35 (читать в оригинале)

Ожидания событий пятницы продолжает оказывать влияние - рынок живет «диапазонной жизнью», что обуславливает разнонаправленную волатильность, а соответственно и такого же характера результаты. Сессия в среду завершилась уже укреплением «бакса» по всему фронту в пределах сформированных боковых коридоров, исключение составил лишь фунт, обвалившийся против доллара к более низким уровням. Очевидно, на этот раз поддержку «зеленому» оказали слабая статистика по экономике ЕС, отсутствие единодушия среди политиков Еврозоны в общем деле «спасения евро» и неплохие данные по результатам Штатовской экономики. Как продемонстрировала статистика, заказы на товары длительного пользования в США в июле отметили восстановление – наблюдался рост на 4.0% м/м.

После июньского снижения на 1.3% м/м это был впечатляющий результат, прогнозы ждали увеличения лишь на 2.0% м/м. Порадовал и индекс цен на дома, приобретаемых по ипотеке, показатель в июне вырос на 0.9% м/м после 0.4% м/м ранее, при прогнозе +0.2% м/м. Об этом свидетельствовал отчет FHFA . Сегодня, центральное место в пакете штатовских новостей займут данные о первичных заявках на пособия по безработице за прошлую неделю. Прогноз сводится к тому, что будет зафиксировано снижение на 3 тыс. и общая цифра покажет 405 тыс. после 408 тыс. Опубликуют также отчет ФРС - Канзас-Сити о производственной активности в текущем месяце. Кроме этого, рынок будет «ловить» слухи из Вайоминга, где начинается симпозиум ФРС.

EUR

Попытки евро продолжить рост в среду прервались очень и быстро, и единая валюта завершила торговый день с потерями относительно доллара. Давление на единую валюту оказали заявления Германия о том, что ЕЦБ должен прекратить покупать облигации Италии и Испании, и что Италия слишком большая для помощи со стороны Европейского фонда. Это просигнализировало о продолжающихся раздорах внутри альянса. Всплеск опасений вызвал значительное падение цен на гособлигации Греции, помощь которой оказалась под угрозой из-за того, Германия против того, чтобы Финляндии был предоставлен залог, обеспечивающий греческие займы, а та, соответственно, намерена отказаться от участия в программе помощи. Разочаровывающей была и статистика по результатам экономики ЕС, и хотя вначале рынок проигнорировал слабые данные, позже, эта информация, как кажется, все – таки оказала негативное влияние на евро. Отчет немецкого исследовательского института IFO в августе продемонстрировал падение - индекса настроений в деловых кругах до 108.7 против 112.9 в июле, индекса текущих условий до 118.1 с 121.4 месяцем ранее, а индекса ожиданий к 100.1 после 105.0 в предыдущем периоде. Однако, это было не единственное, что могло снизить популярность евро - промышленные заказы в Еврозоне в июне тоже упали, сигнализируя о возможном снижении роста в промышленном секторе. Индикатор зафиксировал -0.7% против роста в мае на 3.6%. В годовом сравнении наблюдался рост промышленных заказов в июне на 11.1% г/г. Прогнозы ждали других итогов - роста на 0.5% по сравнению с маем и на 12.4% по году. Сегодня новостей из Еврозоны будет не много, запланирована публикация лишь данных Германии об опережающем индексе потребительского климата, рассчитываемого GfK. Предполагается, что в сентябре будет наблюдаться снижение до 5.2 после 5.4 ранее.
GBP

Похоже, статус валюты-убежища, которым наделяли стерлинг в последнее время, недолго помогал фунту укрепляться против доллара. На сессии в среду «кабель» был самым уязвимым и обвалился против «бакса» почти на 120 пунктов. Очевидно, рынок все-таки опасается, что Банк Англии может провести количественное смягчение, если перспективы экономики еще больше ухудшатся. К тому же, ослабления во мнениях, что и ФРС объявит в пятницу о возможном QE3, заставляет корректировать позиции, сформировавшиеся на покупках британской валюты ранее. Данных по экономике «островов» вчера не публиковалось, а сегодня уже был представлен отчет компании Nationwide о настроениях среди британских потребителей в июле. Согласно полученной информации индекс потребительского доверия в июле снизился до трехмесячного минимума и оказался на уровне 49 против 51 в июне. В комментариях к отчету, говорилось, что реалии перспектив пророчат продолжение ухудшения ситуации. К этому располагают такие аргументы, как беспорядками в ряде городов страны, слабый рост занятости и заработных плат. Сегодня, позже, ожидается еще публикация отчета Конфедерации британских промышленников (CBI) о розничных продажах в августе, прогноз ждет отрицательного результата: -10 после -5 в июле, что добавляет уверенности в наличии отрицательных трендов в спросе. Интересным может быть и выступление члена комитета по денежной политике ВоЕ М. Уила, который раньше выступал за ужесточение денежной политики, а на последнем заседании голосовал уже за сохранение мягких позиций. Маловероятно, чтобы общее отношение к стерлингу резко изменилось, но в условиях существующей неопределенности, некоторая корректировка вчерашних продаж возможна.

JPY

Очевидно, угроза интервенции вкупе с сообщениями, что Министерство финансов создаст фонд объемом в 100 млрд. долларов США для противодействия росту йены оказали впечатление на рынок. Доллар вырос против йены на вчерашних торгах, правда выйти за пределы диапазона торгов, сформировавшегося в последнее время, не смог - пара закрыла сессию на уровне сопротивления. Данных по экономике Японии сегодня не выходило, йена останется под влиянием ожиданий информации из США, где сегодня начнется 1-й день симпозиума ФРС. Возможно, что на волне настроений сложившихся накануне, давление на валюту Японии может протянуться и на текущую сессию.

---

Технический Анализ Forex : DXY. В пятницу все внимание направлено на выступление Б.Бернанке

2011-08-26 09:35:15 (читать в оригинале)

В четверг в ходе американских торгов, уже ближе к закрытию европейской сессии индекс доллара DXY вырос до 74,40. После ухода европейских игроков, рынок перешел в фазу консолидации. Утром в Азии индекс DXY откатывается к линии LB. Рынок по-прежнему остается торговаться в боковом тренде. В преддверии выступления главы ФРС США Бена Бернанке, волатильность резко возросла. Инвесторы не знают, заявит сегодня Бернанке о запуске третьей программы количественного смягчения или нет. Думаю, что до 18 мск. рынок займет выжидательную позицию. Строю один прогнозный сценарий до 18 мск. Далее рулит Бернанке. Мнения по поводу программы QE3 разделились. Одни участники считают, что никакой 3 программы не будет, другие же считают, что сегодня Бернанке сделает заявления о новых мерах. По часовым индикаторам до 18 мск. от линии Lb ожидаю умеренный рост.

Запланированные события (время московское):

10:00 GER Germany Индекс цен на импорт Июл
12:00 EU Eurozone Кредитование физических лиц Июл
12:00 EU Eurozone Денежная масса М3 (скользящая средняя за 3 месяца) Июл
12:00 EU Eurozone Денежная масса М3 Июл
12:30 GBR Great Britain Валовой внутренний продукт (вторая оценка) 2 кв.
13:30 CH Switzerland Опережающий индикатор KOF Авг
16:30 USA USA Прибыль компаний 2 кв.
16:30 USA USA Валовой внутренний продукт 2 кв.
16:30 USA USA Дефлятор ВВП (окончательные данные) 2 кв.
16:30 USA USA Продажи в ВВП (окончательные данные) 2 кв.
16:30 USA USA Индекс цен расходов на личное потребление 2 кв.
17:55 USA USA Мичиганский индекс доверия потребителей Август
18:00 USA USA Выступление главы ФРС США Бернанке
18:30 USA USA Индекс роста по расчету Института исследований экономической конъюнктуры (ECRI)
18:30 USA USA Недельный индекс Института исследований экономической конъюнктуры (ECRI)
19:00 CAD Canada Баланс бюджета Июн
22:00 USA USA Второй день симпозиума в Джексон-Холле

Примечание:

Прогноз зеленого цвета – это основной сценарий на день.
Прогноз серого цвета – это дополнительный сценарий на случай, если рынок откажется от основного сценария.
В заметках дня под ценой фиксируются только те события, которые оказали влияние на валютный рынок и заполняются по мере поступления информации. События, выделенные красным цветом, оказали на валюту негативное влияние, зеленым цветом положительное влияние.

---

Технический Анализ Forex : EURUSD

2011-08-26 09:33:43 (читать в оригинале)

В четверг в ходе американских торгов, уже ближе к закрытию европейской сессии курс евро/доллар спикировал на 1,4328, фунт/доллар снизился до уровня 1,6261. После ухода европейских игроков, рынок перешел в фазу консолидации. Считаю, что падение евро это технический фактор, и привязывать к каким либо новостям я не стал. Хотя есть мнение, что это снижение вызвал неблагоприятный отчет по первичным заявкам в США. Вторая причина, ожидание выступления Бернанке в Джексон Хоуле. Рынок находится в ожидании, даст глава ФРС США Бен Бернанке рынкам надежду на новый пакет стимулирующих мер или нет. От 1,4328 курс евро/доллар отскочил к линии Lb. Баланс между покупками и продажами, а также их объемами примерно одинаковый, что указывает на флэт. Прогноз делаю только до 18 мск. С открытия европейской сессии ожидаю снижение до 1,4360 и возвращение к линии Lb.

Сопротивление: 1.43951 | 1.44506 | 1.45062 | 1.45406 | 1.45961
Поддержка: 1.43607 | 1.43052 | 1.42496 | 1.42152 | 1.41597

---

Технический Анализ Forex : GBPUSD

2011-08-26 09:32:40 (читать в оригинале)

Ближе к закрытию европейской сессии курс фунт/доллар снизился до линии D3. Дивергенция между АО и ценой есть, но по поведению фунта (слабый откат до линии D1) указывает, что может сформироваться еще один минимум. До 18 мск я ограничился уровнем 1,6264 (S1). После 18 мск направление определит Бернанке.

Сопротивление: 1.62954 | 1.63469 | 1.63984 | 1.64302 | 1.64817
Поддержка: 1.62636 | 1.62121 | 1.61606 | 1.61288 | 1.60773