Азбука Инвестора Голосов: 1 Адрес блога: http://superwork.org Добавлен: 2008-06-02 01:14:25

Волновой анализ Forex по парам EUR/USD, GBP/USD, AUD/USD

2012-04-09 09:28:37 (читать в оригинале)

EUR/USD, H1

С технической точки зрения восстановление курса единой валюты можно объяснить тем, что пара подошла к значимой поддержке 1.3035, пробой которой направит курс значительно ниже. Валютная пара находится вблизи данной отметки и, по словам аналитиков, торгуется в пределах диапазона 1.3035—1.31. Выход из этого диапазона может стать ориентиром поведения пары в среднесрочной перспективе. Таким образом, основной сценарий понедельника предполагает закрепление ниже отметки 1.3035 и снижение пары евро/доллар к уровням 1.30 и 1.2976 в виде импульсной волны «3» в коррекции «С». В то же время разворот и ослабление курса американской валюты от текущих позиций могут означать восстановление котировок евро/доллара в качестве коррекции «2». В этом случае коррекция будет иметь усложненный вид, а целями пары станут уровни 1.3107 и 1.3165.
Прогноз на понижение курса.

GBP/USD, H1

На фоне общего ослабления курса американской валюты пара британский фунт/доллар США восстановилась по итогам пятничных торгов примерно на 50 пунктов. Однако сегодня, после попытки закрепиться выше отметки 1.5885 и тестирования 1.5897, валютная пара развернулась и немного снизилась. Это может означать завершение волн «а» и «b» внутренней структуры в коррекции «b» более высокого порядка, поэтому в продолжение торгов понедельника велика вероятность возобновления роста британца в виде подволны «с» к уровням 1.5915 и 1.5980. Если же допустить, что рост пары в пятницу и в азиатскую сессию понедельника означал завершение волны «alt.b», то альтернатива допускает снижение котировок в виде волны «alt.c» к уровням 1.5845, 1.5823 и в район 58-й фигуры. Более значительное укрепление американца может означать снижение к поддержке 1.5753.
Прогноз на повышение курса.

AUD/USD, H1

Торги по паре австралийский доллар/доллар США прошли в пятницу в пределах уровней 1.0274—1.0336 и закрылись с повышением чуть выше отметки 1.03. Однако сегодня торги с понижением возобновились, что позволяет считать прежний сценарий актуальным. Согласно его условиям, падение валютной пары в пределах нисходящего канала продолжится, и в течение основных торговых сессий понедельника американец вернет утраченные против австралийца позиции. Пара снизится к уровням 1.0245 и 1.0215, формируя волну «5» пятого импульса. Альтернатива остается прежней: в случае развития коррекционной волны «(4)» возможно восходящее движение котировок к верхней границе нисходящего канала вблизи отметки 1.0360.
Прогноз на снижение курса.

---

Технический анализ Forex DXY 09.04.2012. Доллар укрепился на данных по Китаю

2012-04-09 08:43:07 (читать в оригинале)

В Страстную пятницу в преддверии публикации отчета по рынку труда в США валютные курсы торговались в узких коридорах. Индекс доллара до 16:30 мск. балансировал вокруг отметки в 80 пунктов. Количество рабочих мест в США за март составило +120K (прогноз +203K, предыдущее значение пересмотрено с +227K до +240K). Безработица в США за март составила 8.2% (прогноз 8.3%, предыдущее значение 8.3%). Количество новых рабочих мест в США в марте оказалось значительно ниже прогнозируемого уровня, что способствовало ослаблению курса доллара. Несмотря на снижение уровня безработицы на 0,1%, индекс доллара на тонком рынке упал до 79,74. Ралли в паре EURUSD оказалось недолгим, так как в США был сокращенный день, а фондовые рынки были закрыты.

Вчера в еженедельном обзоре я написал, что открытие рынка будет зависеть от данных по Китаю. После публикации данных по Китаю, индекс доллара вырос. Индекс потребительских цен в марте составил 3,6% против 3,2 в феврале (прогноз 3,3%). Индекс производственных цен составил -0,3% против 0% в феврале (прогноза -0,2%).

Учитывая, что в пятницу после выхода отчета NFP, снизились кроссы по йене и фьючерсы на фондовые индексы, утром азиатские фондовые индексы ушли в минус. Дополнительный негативный фон исходит от Северной Кореи, которая готовится провести третье подземное ядерное испытание.

Информация основывается на спутниковых снимках, которые предоставил источник в разведслужбе Южной Кореи. Согласно фотографиям из космоса, на полигоне КНДР, где ранее уже проходили ядерные испытания, ведутся, предположительно, подготовительные работы для проведения еще одного ядерного взрыва. В частности, замечены работы по строительству нового туннеля, у входа в который лежат горы земли и песка. (РИА новости).

Северная Корея обычно проводила ядерные испытания после запусков ракет. В 2006 году первое ядерное испытание было проведено три месяца спустя после испытательного запуска ракеты большой дальности. В 2009 году пауза между испытанием ракеты и ядерным взрывом составила один месяц. В 2012 году КНДР планирует провести запуск спутника в период с 12 по 16 апреля и приурочить это событие к 100-летию со дня рождения первого руководителя страны Ким Ир Сена. США, Япония и Южная Корея беспокоится по этому поводу.

Сегодня Пасхальный понедельник, Европа отдыхает, поэтому от валютного рынка ожидаю флэт.

---

Доллар США вновь пользовался повышенным спросом...

2012-04-06 11:18:28 (читать в оригинале)

Доллар США вновь пользовался повышенным спросом. На торгах четверга поддержка «баксу» продолжала исходить со стороны протоколов заседания ФРС, опасений в отношении долгового кризиса в Европе и хороших данных по экономике Штатов, когда индикаторы Еврозоны демонстрировали негативные тренды. Однако, рост «зеленого» фиксировался опять только против европейских majors, притом, что относительно йены наблюдалась менее уверенная позиция, а это свидетельствует о сохранении на низком уровне желании рисковать. В итоге доллар зафиксировал профит к фунту, евро и швейцарскому франку, относительно йены был нейтральный результат.

Важных данных по экономике США вчера вышло не много, хорошая динамика заявок на пособие по безработице, которые достигли четырехлетнего минимума, дала повод инвесторам полагать, что и главный отчет по труду продемонстрирует хорошие показатели и поддержали доллар. Число первичных заявок на пособие по безработице на прошлой неделе снизилось на 6 тыс. до 357 тыс., а вторичных заявок стало меньше на 16 тыс. до 3 338 тыс.

Поддержкой для «бакса» была и политическая составляющая дня – один из руководителей ФРС Д. Буллард заявил в свое речи, что политика сохранения низких ставок долгое время вредна для экономики, чем еще больше добавил уверенности рынку в том, что ряды «ястребов» в ФРС сильны и очередное QE маловероятно. Сегодня главное событие дня это публикация отчета по труду в США. Прогнозу предполагает, что число рабочих мест в марте выросло на 203 тыс. после февральских +227 тыс., но тоже является хорошим уровнем.

Прибавка рабочих мест более чем на 200 тыс., если подтвердится, будет наблюдаться четвертый месяц подряд и станет еще одним признаком восстановления экономики США. Уровень безработицы ждут на прежней отметке 8.3%. Ввиду того, что сегодня большинство европейских и американских рынков будет закрыто, сильных движений ждать не приходиться, однако отчет по занятости способен придать импульс сегодняшним движениям .

EUR

Сохраняющиеся опасения, связанные с кризисом суверенного долга Еврозоны, наряду со всеми прочими причинами продавать евро, надавили на единую валюту в четверг. Евро вновь продавался и добавка негатива была обеспечена слабыми результатами аукциона по испанским облигациям, а также ростом, на этом фоне, спрэдов доходности между испанскими и немецкими облигациями, которые достигли максимумов.

Главное событие дня для евро тоже надавило на единую валюту – ставки остались на прежнем уровне, но заявления главы ЕЦБ М. Драги о том, что баланс рисков для роста экономики смещен в сторону замедления и отказ от мягкой денежно-кредитной политики является преждевременным, вызвали продажи европейской валюты, как и его замечания, что операции по долгосрочному финансированию, возможно, будут продолжаться. Продажи единой валюты увеличились и под влиянием слабых данных из Еврозоны, в частности из Германии.

Промышленное производство в крупнейшей экономике Еврозоны упало на 1.3% м/м, когда прогнозы ждали -0.5% м/м, при этом обрабатывающий сектор показал -0.4% м/м, а январские данные были пересмотрены в сторону понижения, до +1.2% м/м против +1.6% м/м опубликованных ранее. Сегодня значимых данных публиковаться не будет по причине праздника, рынки Европы закрыты и евро останется под влиянием ожиданий, а потом и публикации информации в США о занятости, хорошие результаты штатовского отчета могут надавить на евро.

GBP

Британский фунт тоже снизился против доллара на сессии четверга. Кроме общих факторов снижающих склонность к риску, продажам стерлинга поспособствовали данные по экономике «островов». Как отметила статистика, производство в обрабатывающей промышленности в феврале продемонстрировало резкое падение - зафиксировано снижение на 1.0% м/м, а по году -1.4% г/г. Промышленное же производство в целом выросло на 0.4% м/м и упало на 2.3% г/г, когда прогнозировалось -2.1% г/г. Это вызвало давление на фунт, а представленные позже решения Банка Англии не внесли коррективы и оставили фунт в нисходящем тренде т.к. не принесли неожиданностей. Комитет по денежно-кредитной политике ВоЕ оставил ключевую процентную ставку на уровне 0.5%, а объем программы покупки активов в размере 325 млрд. фунтов.

Сообщения Национального института экономических и социальных исследований (NIESR), о том, что экономика Великобритании избежала входа в рецессию в 1-м квартале, т.к. по предварительной оценке ВВП Великобритании вырос на 0.1%, вероятно, помогли немного стабилизировать ситуацию и остановить падение «кабеля». Сегодня в Великобритании тоже праздник, рынки закрыты, и новости публиковаться не будут - фунт окажется под влиянием данных из США.

JPY

Падение склонности к риску поддерживало йену в споре с долларом в начале сессии четверга, но во второй половине дня «бакс» перехватил инициативу, на фоне хорошей экономической статистики, и смог нивелировать потери, закрыв торги на ценах открытия. Опубликованные сегодня в Японии данные показали небольшое улучшение индекса опережающих экономических индикаторов в феврале, показатель вырос до 96.6 с 94.5 при прогнозе 95.6, и рост индекса совпадающих экономических индикаторов того же месяца к уровню 93.7 с 92.7.

Данная динамика может указывать на стабильность ситуации в «Стране восходящего солнца». Что касается ближайших перспектив для йены, то они, безусловно, связаны с публикацией отчета по труду в США - хорошая статистика по занятости в Штатах может вернуть пару доллар/йена в восходящий тренд.

---

Волновой анализ Forex по парам EUR/USD, GBP/USD, AUD/USD

2012-04-06 10:48:09 (читать в оригинале)

EUR/USD, H1

На торгах в четверг единая валюта продолжила снижаться против американской. Валютная пара закрепилась ниже отметки 1.31 и протестировала минимум 1.3035. Сегодня азиатская сессия прошла для пары в пределах бокового коридора вблизи отметки 1.3070. По-видимому, европейская сессия также пройдет в рамках узкого диапазона, поскольку участники рынка, вероятнее всего, будут осторожны в преддверии данных по рынку труда США. Однако к закрытию торгов ожидается очередное снижение котировок в виде подволны «v» коррекции «С» в район 30-й фигуры. Усложнение основной волновой структуры в корректирующей волне «С» предполагает коррекционный рост в течение последнего торгового дня этой недели. Если допустить, что на данный момент завершен первый импульс, возможно восстановление пары выше сопротивления 1.31, к уровням 1.3135 и 1.3160 в качестве волны «2».
Прогноз на понижение курса.

GBP/USD, H1

Вчера пара британский фунт/доллар США достроила подволну «iv» в коррекционной волне «а» и достаточно резко обвалилась к отметке 1.5808, формируя подволну «v». Заметим, что сегодня в течение азиатской торговой сессии британская валюта демонстрировала небольшой рост, и пара приблизилась к сопротивлению, расположенному на 1.5863. Это может означать завершение первой волны корректирующей «тройки» и восстановление котировок пары в продолжение дня в виде волны «b». Поэтому ожидается, что курс пробьет 1.5863 и закрепится выше этой отметки, а затем пара восстановится к уровням 1.5915 и 1.5970. Отбой от ближайшего сопротивления и возобновление укрепления позиций британца могут означать удлинение первой волны «alt.a». В таком случае валютная пара совершит пробой вниз 1.58 и направится к отметке 1.5760.
Прогноз на повышение курса.

AUD/USD, H1

Тенденция к росту курса австралийской валюты продолжилась в ходе торгов четверга. Пара австралийский доллар/доллар США восстанавливалась и некоторое время торговалась выше отметки 1.03. Сегодня торги проходят с повышением, и валютной паре вновь удалось закрепиться выше 1.03. По всей видимости, данная тенденция сегодня сохранится, что позволит паре достроить коррекцию «4» и достичь верхней границы нисходящего канала вблизи отметки 1.0375. После этого ожидается разворот и снижение пары к 1.0339 и 1.0315. Возобновление нисходящего движения в ходе европейской сессии может быть признаком выполнения альтернативы. В этом случае импульс «(3)» продолжится сегодня к уровням 1.03, 1.02535 и 1.0210.
Прогноз на коррекцию курса.

---

Технический анализ Forex DXY 06.04.2012

2012-04-06 10:00:51 (читать в оригинале)

После роста в среду к уровню 79,92 и коррекции на 23,6%, на четверг до закрытия европейской сессии я ожидал увидеть рост DXY с последующей коррекцией к уровню 79,70. На фоне выхода слабых данных по Германии и агрессивных продаж единой валюты в кросс парах, индекс доллара прошел расчетную цель и остановился на уровне 80,18 пунктов. Активность на американской сессии была крайне невысокой, так как в пятницу во многих странах выходной день и запланирована публикация обзора состояния рынка труда в США. 6 апреля празднуется Страстная Пятница, в связи с чем биржи США и большинства европейских стран будут закрыты. Сегодня не работают банки Великобритании, Германии, Австралии, Канады, Новой Зеландии и Швейцарии.

Я не припомню, когда пейролс совпадал с пасхальными праздниками, поэтому даже не могу представить, чего ожидать на тонком рынке после 16:30 мск. В прошлый год Страстная пятница выпала на 22.04. В тот день евро/доллар торговался в диапазоне 500 пунктов. Так как в четверг DXY откатилcя слабо, и рынок не подготовлен к публикации отчета, то можно сказать, диапазон до 16:30 мск сегодня будет шире, чем в прошлом году.

Прогнозируется, что занятость вне с/х сектора выросла на 203 тыс. после того, как месяцем ранее произошёл рост занятости на 227 тыс. Уровень безработицы ожидается на уровне 8,3%. В прошлый пейролс доллар вырос, евро/доллар снизился на одну фигуру.

Во вторник после публикации протокола заседания FOMC, американская валюта резко укрепила свои позиции по всему рынку. В протоколе заседания не было намеков на QE3. Если сегодня данные по NFP окажутся в пределах прогноза и выше, это вызовет новую волну покупок доллара США.

Сегодня рейтинговое агентство Egan-Jones Ratings Co. сократило кредитный рейтинг США до АА. Это второе снижение рейтинга. Предыдущее снижение кредитного рейтинга (до АА+) было произведено в июле прошлого года. В прошлое решение, тоже не было реакции, так как участники считаю, что рейтинговое агентство Egan-Jones Ratings Co. неспособно оказывать влияние на валютный рынок. Хотя они первыми снизили рейтинг США, а следом за ними 06.08.2011. рейтинговое агентство S&P понизило рейтинг США, потом агентство Fitch Ratings понизил прогноз по рейтингу США. Так что звоночек есть и на решение Egan-Jones Ratings Co обратят другие агентства. Но а пока, я жду еще одну волну роста по DXY.

Опубликованные данные по США:
Количество заявлений на пособие по безработице в США за неделю 357K (прогноз 356K, предыдущее значение 359K).

Примечание:
Прогноз зеленого цвета – это основной сценарий на день.
Прогноз серого цвета – это дополнительный сценарий на случай, если рынок откажется от основного сценария. Альтернативный вариант для тех, кто не ограничивается одним прогнозным сценарием и рассматривает другие исходы.
В заметках дня под ценой фиксируются только те события, которые оказали влияние на валютный рынок и заполняются по мере поступления информации. События, выделенные красным цветом, оказали на валюту негативное влияние, зеленым цветом положительное влияние.