Азбука Инвестора Голосов: 1 Адрес блога: http://superwork.org Добавлен: 2008-06-02 01:14:25

Технический анализ Forex EURUSD 04.05.2012

2012-05-04 09:48:49 (читать в оригинале)

В четверг к 16:30 мск. курс евро/доллар торговался около 1.3127. Как и ожидалось, управляющий совет ЕЦБ решил на своем заседании оставить основные процентные ставки без изменения на уровне 1%. Решение совпало с прогнозом рынка, поэтому реакции на решение не последовало. Ждали пресс-конференцию М.Драги. А вот на комментариях М.Драги, единая валюта хорошо полетала. Трейдеры открывали короткие позиции в надежде, что на фоне слабых данных по Еврозоне, Драги займет мягкую позицию. Однако на пресс-конференции Драги заявил, что в ходе заседания ЕЦБ даже не обсуждал вопрос о понижении ставок, при этом добавил, что инфляционные риски сбалансированы, а риски для экономического прогноза региона носят понижательный характер.

Евро сходила к поддержке 1,31 и резко вернулась к 1,3179. Далее рынок перешел в коррекционную фазу. На азиатской сессии евро против доллара торгуется по 1,3156. Рынок готовится к публикации отчета NFP. Что ожидать от отчета сегодня?

Сперва вернемся к предыдущему заседанию ЕЦБ и отчету NFP от 06.04.12. Срез этого временного периода привел на графике. 04.04.12 процентная ставка, как и вчера, была оставлена на уровне 1%. Во время выступления Драги, пара снижалась до 1,3109. Президент ЕЦБ Драги на пресс-конференции заявил, что долговой кризис и рост цен на сырье увеличивают риск замедления темпов экономического роста и подчеркнул, что разговоры о завершении операций LTRO являются преждевременными. На этой пресс-конференции про LTRO ни слова. Здесь мне хотелось напомнить, что в апреле месяце из-за пасхальных праздников заседание с четверга было перенесено на среду, поэтому между заседанием и NFP получился еще один день, в который свалилась евро. Спусковым крючком для распродажи единой европейской валюты выступил слабый отчет по промышленному производству в Германии и рост доходности по проблемным странам Евросоюза (Испания, Португалия и Греция).

В 2012 году пасхальные праздники выпали на день, когда выходил отчет NFP. В Страстную пятницу в преддверии публикации отчета по рынку труда в США валютные курсы торговались в узких коридорах. Количество рабочих мест в США за март составило +120K (прогноз +203K, предыдущее значение пересмотрено с +227K до +240K). Безработица в США за март составила 8.2% (прогноз 8.3%, предыдущее значение 8.3%).

Количество новых рабочих мест в США в марте оказалось значительно ниже прогнозируемого уровня, что способствовало ослаблению курса доллара. На разочаровывающихся данных, курс EURUSD подскочил до 1.3111. Ралли в паре оказалось недолгим, и цена отступила в область 1.3080, так как в США был сокращенный день, а фондовые рынки были закрыты.

В США темп создания рабочие мест в марте снизился, снизился и уровень безработицы. Т.е. данные смешанные. Тем не менее, рынок отреагировал продажами доллара на отчет. В США фондовые рынки были закрыты, но торговались фьючерсы на фондовые индексы. После того, как опубликовали отчет NFP фьючерс на индекс Доу Джонс снизился. По итогам дня падение фьючерса на DJI составил -0,9%. Резко снизились и кроссы по йене.

Сегодня ожидается, что в США рабочих мест в апреле создано 170к против 120к в мае. В среду выходил отчет ADP, который вышел хуже прогноза. Если отталкиваться от его значения, то NFP выйдет ниже 170k. Уровень безработицы ожидается на уровне 8,2%. Если отчет NFP выходит хуже прогнозных значений, то в этом случае стоит ожидать роста евро. Если лучше, то снижение евро. До 16:30 мск ожидаю флэт в узких диапазонах. Прогнозы на графике.

Сопротивление: 1.31617 | 1.31935 | 1.32253 | 1.32449 | 1.32767
Поддержка: 1.31421 | 1.31103 | 1.30785 | 1.30589 | 1.30271

---

Технический анализ Forex GBPUSD 04.05.2012

2012-05-04 09:47:36 (читать в оригинале)

В четверг по итогам торгов британский фунт остался торговаться в диапазоне между уровнями 1,6114 и 1,6160. Во время пресс-конференции Драги спекулянты пытались раскачать рынок, но фунт из-за разнонаправленного движения кросса EURGBP оказался зажатым. Когда евро/доллар упал до 1,3096, кросс EURGBP снижался и поддерживал фунт от падения против доллара. Когда евро/доллар срикошетил от 1,3096, кросс сдерживал рост GBPUSD. На фоне общего ослабления доллара фунт укрепился до 1,6214, но вырваться из диапазона не удалось.

Текущий курс 1,6180. По основному сценарию рассматриваю рост. Почему рост? Несмотря на прогноз по NFP в пределах 170к, ожидаю значение ниже этого показателя. По линии регрессии и свингу Ганна тренд медвежий. 06.04.12 NFP вышел слабый. В прошлый месяц на новости рынок отреагировал ростом по фунту. В апреле публикация NFP совпала с пасхальными праздниками, рынки в Европе были закрыты. Сегодня иная картина, игроки все на рынке. До 16:30 мск ожидаю флэт, далее выход из диапазона.

Сопротивление: 1.61865 | 1.62198 | 1.62531 | 1.62737 | 1.63070
Поддержка: 1.61659 | 1.61326 | 1.60993 | 1.60787 | 1.60454

---

Технический анализ Forex AUDUSD 04.05.2012

2012-05-04 09:46:34 (читать в оригинале)

По итогам четверга курс AUDUSD снизился до 1,02390. Вчера я говорил, что если в 16:30 мск. не последует коррекция к 1,03548, то стоит готовиться к падению до 1,01742. По евро и фунту у меня основные сценарии на рост, так как ожидаю слабый NFP. С AUD есть противоречия, поэтому прогноз на пятницу делать не стал. Утром AUD положительно отреагировал на протокол РБА. Согласно протоколу, РБА ожидает в краткосрочной перспективе умеренного роста.

Прогноз базовой инфляции в июне 2012 г. снижен с 2,5% до 2,0%, в декабре 2012 — с 2,75% до 2,25%; прогноз роста ВВП Австралии снижен: в июне 2012 г. д с 3,5% до 2,75%, в декабре 2012 — с 2,75% до до 2,25%. Текущий курс составляет 1,02564 и до 16:30 мск ожидаю по всем парам флэт.

Сопротивление: 1.02810 | 1.03398 | 1.03985 | 1.04348 | 1.04935
Поддержка: 1.02448 | 1.01860 | 1.01273 | 1.00910 | 1.00323

---

Технический анализ Forex USDCHF 04.05.2012

2012-05-04 09:45:00 (читать в оригинале)

В четверг во время выступления главы ЕЦБ М.Драги, курс USDCHF обновил максимум 0,9155 на 0,9172, после чего пара резко снизилась к отметке 0,9114. Трейдеры открывали короткие позиции по евро в надежде, что на фоне слабых данных по Еврозоне, Драги займет мягкую позицию. Однако на пресс-конференции Драги заявил, что в ходе заседания ЕЦБ даже не обсуждал вопрос о понижении ставок, при этом добавил, что инфляционные риски сбалансированы, а риски для экономического прогноза региона носят понижательный характер. Курс USDCHF торгуется в узком диапазоне 16 часов. До 16:30 мск. ожидаю продолжения флэта, так как в это время выходит отчет NFP. Данных в европейскую сессию выходит много, поэтому могут быть выплески с резкими возвращениями цены обратно в диапазон.

Сопротивление: 0.91450 | 0.91810 | 0.92171 | 0.92394 | 0.92755
Поддержка: 0.91226 | 0.90866 | 0.90505 | 0.90282 | 0.89921

---

На сессии в среду рынок проявил уже большую активность...

2012-05-03 11:01:23 (читать в оригинале)

На сессии в среду рынок проявил уже большую активность. Американская валюта пользовалась популярностью и укреплялась против всех своих главных «оппонентов». Поддержку американской валюте обеспечили слабые данные по экономике Еврозоны, где индекс менеджеров по снабжению (PMI) для производственной сферы оказался в неблагоприятном для евро сравнении с данными от ISM по аналогичному индикатору Штатов, представившему днем ранее сильные результаты. Вероятно, это ослабило ожидания дальнейших смягчений в политике ФРС и наоборот усилило вероятность снижения ставок в Еврозоне. Рост интереса к доллару распространился на его противостояние с йеной и фунтом, которые тоже снижались в первой половине торгов. В итоге «зеленый» смог зафиксировать «профит» относительно европейских majors, но против йены довольствовался нейтральным результатом.

Очевидно, к исходным позициям дня в споре с японской валютой «бакс» вернулся на фоне вновь снизившейся доходности штатовских «казначеек» и оказавшихся хуже прогнозов данных о рабочих местах в частном секторе США. На укрепление же доллара к евро и фунту эта информация влияние почти не оказала. Некоторая поддержка «баксу» могла исходить и от очередных заявлений шефа ФРС Ричмонда Д. Лэкера о том, что – «дополнительные меры смягчения не являются панацеей для неровного восстановления экономики и процентные ставки, вероятно, придется повысить в следующем году».

Статистика по экономике Штатов, как уже упоминалось, сильными результатами не отличилась. Отчет ADP содержал данные о росте числа рабочих мест в апреле хуже прогнозов, прибавка составила всего 119 тыс., когда ожидалось +175 тыс., данные марта пересмотрели в сторону небольшого снижения до 201 тыс. с 209 тыс. Производственные заказы в марте снизились, но оказались в пределах прогнозов, показав -1.5%, правда и в этом случае итоги предыдущего периода скорректировали немного вниз.

Активность в деловых кругах Нью-Йорка, согласно индексу текущих условий для ведения бизнеса, представленного ISM этого региона, в апреле упала, индикатор зафиксировал 61.2 против 67.4 в марте, но показатели, дающие надежды на перспективу оказались позитивными - индекс занятости поднялся к 53.8 с 51.2, а индикатор заказов до 54.1 против 51.1.

Сегодня в фокусе внимания рынка окажутся – индекс PMI для непроизводственной сферы от ISM, который ждут с небольшим понижением в апреле до 55.5 с 56.0, а также данные о первичных обращениях за пособием по безработице на прошлой неделе, где, вероятно, будет снижение к 382 тыс. после 388 тыс. ранее. Если эти данные окажутся лучше прогнозов, то доллар получит поддержку т.к. рост активности снизит опасения по появлению очередного QE, а сокращение требований на пособие улучшит настроение перед публикацией главного отчета по труду США, выходящего в пятницу.

EUR

Единая европейская валюта завершила торговый день среды с потерями к доллару и другим основным валютам. Снижению популярности евро поспособствовали очень слабые экономические данные, увеличившие опасения по возможному продолжению снижения ставок в Европе и уходу в рецессию европейской экономики. Окончательный индекс менеджеров по снабжению (PMI) производственного сектора Еврозоны за апрель был зафиксирован с понижением в отрицательном секторе, ниже 50, - предварительная оценка отмечала 46.0, а финальная зафиксировала 45.9. В марте наблюдался более высокий результат 47.7.

Индексы PMI ключевых стран ЕС продемонстрировали аналогичную динамику - показатель Германии в апреле упал до 46.2 с 48.4 в марте, индекс Италии опустился до 43.8 против 47.9, а индикатор Франции немного вырос, до 46.9 после 46.7 в марте, но это было на негативной территории, ниже 50, потому к оптимизму не располагает.

Свою лепту в слабость евро внесли и данные по безработице. Уровень безработицы Еврозоне в марте вырос до 10.9% против 10.8% в феврале, что было ожидаемым моментом, неожиданными были данные Германии, которые вопреки прогнозам, ждавшим сокращение безработных на 10 тыс. продемонстрировали рост 19 тыс. Уровень безработицы в крупнейшей экономике ЕС остался на отметке 6.8%, при том, что ждали снижения к 6.7%.

Сегодня для евро важный день, т.к. будет представлено решение ЕЦБ по ставке и состоится пресс-конференция главы этого института М. Драги, где вполне могут прозвучать намеки, дающие возможность получить представление о перспективах денежной политики в Еврозоне. Если инвесторы почувствуют склонность европейского регулятора к дальнейшему смягчению, то евро продолжит путь вниз, причем ускоренными темпами.

GBP

Британский фунт тоже снизился на вчерашней сессии. Очевидно, общее повышение интереса к доллару и снижение доходности штатовских казначеек повлияло на настроение рынка и в этом случае. К тому же, данные по активности в строительном секторе Великобритании за апрель хоть и вышли лучше прогнозов, но все-таки продемонстрировали замедление, чем добавили опасений за стабилизацию нисходящих трендов в экономике «островов». Согласно представленной статистике, индекс менеджеров по снабжению (PMI) для строительного сектора в апреле снизился до 55.8 против 56.7 в марте, когда прогноз ждал 54.1.

Информация о кредитном рынке Британии тоже, не нарисовала желаемой картины – немного увеличилось число кредитов домохозяйствам, а вот объемы займов компаний сократились и это может быть намеком на то, что ВоЕ, не удовлетворенный такой картиной, продолжит наращивать объемы программы смягчения в ближайшее время. Потребительское кредитование в марте выросло на 1.4 млрд. фунтов против роста на 1.3 млрд. месяцем ранее, а ипотечное кредитование лишь на 0.97 млрд. фунтов. Правда, число одобренных ипотечных кредитов повысилось до 49 860 против 49 029. Кредитование же нефинансовых компаний уменьшилось на 1.7 млрд. фунтов.

Сегодня центральной новостью станет публикация индекса PMI для сферы услуг за апрель, предполагается, что и здесь будет иметь место замедление до 54.4 с 55.3. Сфера услуг Британии является основополагающей для экономики «островов» и появления более слабых данных может быть рассмотрено как подтверждающий признак сохранения рецессии на «островах», что вполне способно навредить фунту. В то же время, более хорошая информация возродит надежды на восстановление и поддержит стерлинг.

JPY

Начало сессии среды было за снижением йены против доллара, но концу дня японская валюта смогла вернуть потери и закрыла торги на ценах открытия. Поддержку йене оказали слабые данные по экономике США, и прежде всего о замедлении на рынке труда, отмеченные ADP. Плюс к этому негативу обеспечило и снижение доходности штатовских правительственных долгов. Сегодня в «Стране восходящего солнца» очередной праздник – День конституции, новостей публиковаться не будет и йена останется под давлением внешней информации.

Фактором влияния на позиции японской валюты, на текущей сессии, могут стать решения ЕЦБ по ставке и пресс-коференция Драги. Однако, как кажется, следует ожидать сдержанных торгов в парах с участием йены, т.к. инвесторы будут готовиться к завтрашней публикации отчета по труду в США.