Азбука Инвестора Голосов: 1 Адрес блога: http://superwork.org Добавлен: 2008-06-02 01:14:25

Новая неделя началась всплеском оптимизма

2012-12-04 12:45:35 (читать в оригинале)

Новая неделя началась всплеском оптимизма, и американская валюта оказалась под давлением со стороны европейских majors. Хорошее настроение на рынке, по-видимому, появилось после публикации ободряющих данных Китая и последовавшими за ними сообщениями об улучшении активности в Еврозоне. Не остался не замеченным и тот факт, что Греция приступила к выкупу своих долгов, и предлагает по облигациям цену, которая может быть интересной для инвесторов. Как известно, выкуп долгов является важным элементом программы помощи, и успех в этом моменте определяет ответ на вопрос – будут ли представлены Афинам средства в середине декабря или нет. Поддержка желанию рисковать исходила, также от сообщений, что Испания сделала запрос о помощи, правда только для банковского сектора, а парламент Германии проголосовал за помощь Греции.

При этом информация, располагающая к опасениям, что в США могут не договориться вовремя о бюджете, не смущала участников рынка. Ко всему прочему, к пессимизму в отношении «бакса» располагали и представленные вчера данные по экономике Штатов. Активность в производственном секторе США в ноябре сократилась - индекс менеджеров по снабжению (PMI) для производственной сферы от ISM упал до 49.5 против 51.7 в октябре.

При этом индикаторы позволяющие полагать о перспективах продемонстрировали негативную динамику - показатель новых заказов снизился до 50.3 с 54.2, а индекс занятости обвалился сразу в отрицательную зону, до 48.4 с 52.1. Несколько сгладили впечатления данные о расходах в строительстве выросшие сразу на 1.4% м/м, когда ожидалось всего +0.5% м/м. Сегодня значимых новостей по Штатам не ожидается, доллар будет торговаться под влиянием внешних сообщений и, как кажется, останется под давлением , т.к. настроения предыдущей сессии вполне могут сохраниться.

EUR

Евро находился в поле интересов инвесторов фактически всю сессию понедельника и завершил день ростом против доллара. Сообщения, что власти Испании обратились к Евросоюза с официальным запросом о выделении финансовой помощи в размере 39.5 млрд. евро было воспринято, как позитивный сигнал и вызвали покупки единой валюты, несмотря на то, что в обращении подчеркивалось - речь идет о помощи банковскому сектору, а не стране в целом, т.е. осуществлении мер ранее уже согласованных.

Положительными для риска оказались и предложения Греции по ценам за облигации от 30 центов, которая, как считается, соответствует рыночным ожиданиям, что позволит сократить непогашенный долг примерно на 30 млрд. евро. Хорошему настроению поспособствовали и данные по экономике Еврозоны, отметившие улучшение активности в производственной сфере блока. Индекс менеджеров по снабжению (PMI) для производственной сферы еврозоны в ноябре составил 46.2 против 45.4 в октябре.

Индикатор хоть и остался в зоне спада, ниже 50.0, тем не менее, указал на замедление снижения, на фоне сокращения темпов падения в Германии, Франции, Испании и Греции. Сегодня мало новостей будет представлено и в Европе, предполагается увидеть индекс цен производителей (PPI) Еврозоны за октябрь, вероятно индикатор отметит снижение перспектив для инфляции – индекс PPI ждут на уровне 0.0% м/м, +2.6% г/г после +0.2% м/м, +2.7% г/г ранее. Фактором влияния может стать информация с встречи министров финансов стран Еврозоны.

GBP

Британский фунт тоже укрепился против доллара на торгах понедельника, причем стерлинг демонстрировал более уверенный рост, нежели евро. Очевидно, причиной тому были неплохие данные по экономике «островов» представленные вчера. Опубликованные на азиатской сессии данные о ценах на жилье отметили небольшой рост по году, отчет Hometrack объявил, что в ноябре было зафиксировано -0.1% м/м, -0.3% г/г после -0.1% м/м, -0.4% г/г в предыдущем периоде, а представленная позже информация о производственной активности в том же месяце указала на рост выше октябрьского значения и прогноза.

Индекс менеджеров по снабжению (PMI) для производственного сектора Великобритании вырос до 49.1 против 47.3 ранее, когда ожидалось увидеть уровень 48.0. Поддержка «кабелю» могла исходить и от заявлений бывшего члена управляющего совета Банка Англии А. Позена, сказавшего, что ВоЕ, скорее всего, воздержатся «на неопределенное время» от дальнейших покупок активов, и что британский ЦБ, вероятно, не будет продлевать свою программу покупки облигаций стоимостью в 375 миллиардов. Данная риторика от эксперта хорошо знающего расклад мнений в ЦБ могла быть учтена рынком.

Сегодняшняя информация по экономике Британии может продлить присутствие хорошего настроения по стерлингу – предполагается, что ноябрьский индекс PMI для строительного сектора, который появится на европейской сессии, останется в секторе подъема, хотя и укажет на замедление до 50.7 с 50.9 ранее, а уже опубликованный отчет BRC о розничных продажах продемонстрировал рост в ноябре на 0.4% г/г после -0.1% г/г ранее. Тем не менее, ожидания грядущего заседания Банка Англии по ставке, по всей видимости, все-таки будут сдерживающим фактором для активности.

JPY

Пара доллар/йена на минувшей сессии была наименее активна, и по итогам торгов зафиксировала небольшое снижение. Слабые данные по экономике США, как обычно, расположили рынок к покупкам йены. Опубликованная уже сегодня информация показала неожиданное сокращение прироста денежной базы в ноябре, индикатор зафиксировал 5.0% г/г против 10.8% г/г, когда ожидалось 11.4% г/г.

Положительными оказались в октябре изменения средней заработной платы в Японии, здесь зафиксирован рост на 0,2% м/м против -0.5% м/м ранее. Что касается перспектив для йены, то призыв лидера Либерально-демократической партии к «неограниченному смягчению денежной политики» останется поддерживающим моментом, но ожидания выборов, по видимому все-таки, будут являться препятствующим моментом для активности, и торговля японской валютой, скорее всего, будет вестись в диапазонах.

---

Волновой анализ Форекс по парам EUR/USD, GBP/USD, AUD/USD 04.12.2012

2012-12-04 11:27:45 (читать в оригинале)

EUR/USD, H1

Как и ожидалось, в понедельник пара евро/доллар продолжила укрепляться. Она установила сессионный максимум на отметке 1.3075, сохраняя при этом тягу к продолжению роста. По словам аналитиков, пара пока не подает признаков разворота, поэтому трейдерам можно ожидать продолжения восходящей динамики. Исходя из этого, основным сценарием на сегодня можно считать укрепление котировок пары в направлении 31-й фигуры в рамках волны «5» восходящего импульса старшего порядка. В качестве альтернативного сценария аналитики рассматривают вариант, при котором пара начнет консолидироваться в районе локальных максимумов, после чего котировки будут снижаться в направлении 30-й фигуры в виде коррекционной волны «а».
Прогноз на повышение курса.

GBP/USD, H1

На вчерашних торгах паре британский фунт/доллар США удалось закрепиться выше отметки 1.6080 и ненадолго продержаться выше уровня 1.61. С началом торгов вторника валютная пара преимущественно консолидируется, однако, по мнению аналитиков, торги с повышением продолжатся. Поэтому ожидаем дальнейшего восстановления котировок пары в виде волны «5» в коррекции «с» к уровням 1.6121 и 1.6135. Разворот и снижение от текущих позиций может указывать на завершение альтернативной волны «alt.c» и начало развития импульса «1» в направлении отметок 1.61 и 1.6052.
Прогноз на повышение курса.

AUD/USD, H1

Торги понедельника прошли для пары австралийский доллар/доллар США в пределах района 1.0392—1.0445 в условиях повышенной волатильности. Сегодня австралиец пытается укрепить позиции, что в рамках обновленной структуры будет означать завершение тройки «abc» и развитие импульсной волны «1», которая сегодня продолжится в направлении уровней 1.0450 и 1.0480. Если же доллар США начнет отыгрывать позиции, валютная пара, возможно, продолжит развитие коррекционной тройки, а именно волны «alt.c» в район уровня 1.04.
Прогноз на повышение курса.

---

Технический анализ Форекс DXY 04.12.2012. Евробыки готовы брать 1,31

2012-12-04 10:40:20 (читать в оригинале)

В понедельник единая валюта обновила максимум три раза. Хоть техническая картина для EURUSD указывала на коррекцию, внешний фон с кроссами помог евробыкам проверить зону за уровнем 1,3050. С открытия рынка индекс доллара DXY на сильных данных по Китаю снизился до 79,94. До 79,80 индекс свалился на слухах об отрицательных процентных ставках по депозитам во франках. На графике я сделал срез EURCHF. И на американской сессии доллар снизился на информации, что Испания запросила помощь ЕС для банковской системы, которая будет выделена 12 декабря. Греция запустила план обратного выкупа облигаций.

Внешний фон для евро остается положительным, поэтому можно и дальше рассматривать ее укрепление. По основному сценарию на вторник рассматриваю снижение к 79,40. В Азии РБА огласил решение по процентной ставке. Ставку срезали на 0,25% до 3%. Видимо, снижение ставки на 0,25% было полностью учтено рынком, потому что рынок сразу ушел верх на 300 пунктов.

Сегодня хороший день для медведей. Надо его использовать, так как сейчас внимание трейдеров будет направлено на заседания ЕЦБ и Банка Англии, а также на пятничный отчет по занятости NFP.

Опубликованные данные по США:

Индекс деловой активности Института менеджмента в США за ноябрь 49.5 (прогноз 51.4, предыдущее значение 51.7).
Индекс расходов на строительство в США за октябрь +1.4% (прогноз +0.4%, предыдущее значение +0.6%).

---

Технический анализ Форекс EURUSD 04.12.2012

2012-12-04 10:38:48 (читать в оригинале)

В понедельник единая валюта обновила максимум три раза. Первый максимум 1,3046 был достигнут на азиатской сессии после выхода сильных данных по Китаю. Второй, 1,3073 на слухах об отрицательных процентных ставках по депозитам во франках. Третий, 1,3075 на информации, что Испания запросила помощь ЕС для банковской системы, которая будет выделена 12 декабря. Техническая картина для роста EURUSD была дерьмовая. Кроссы помогли. При этом стоит отметить, что основной кросс EURGBP после роста на прошлой неделе в понедельник корректировался. Если бы и он укреплялся то, евро была бы уже выше 1,31. По кросс откатывался, курс GBPUSD сокращал разрыв.

Внешний фон для евро остается благоприятным, поэтому можно и дальше рассматривать ее укрепление. В Азии РБА огласил решение по процентной ставке. Ставку срезали на 0,25% до 3%. Рынок отреагировал на снижение ростом. Видимо, снижение ставки на 0,25% было полностью учтено рынком, потому что рынок сразу ушел верх на 300 пунктов. Сопроводительное заявление РБА было нейтральным.

Сегодня хороший день для быков. Надо его использовать и взять 1,31, так как рынок будет готовиться к заседаниям ЕЦБ, Банка Англии и пятничному отчету по занятости NFP. Альтернативный сценарий – это фиксинг от длинных позиций вызванный комментариями чиновников. При текущем внешнем фоне пока нет видимых причин для такого отката, но какое-нибудь агентство, либо слух в СМИ могут вызвать фиксинг.

Сопротивление: 1.30697 | 1.31270 | 1.31843 | 1.32197 | 1.32770
Поддержка: 1.30343 | 1.29770 | 1.29197 | 1.28843 | 1.28270

---

Технический анализ Форекс GBPUSD 04.12.2012

2012-12-04 10:34:11 (читать в оригинале)

Стерлинг в понедельник вырос до 1,6115. Рост начался с позитивных данных по PMI Британии, Китая и еврозоны, а ускорился за счет коррекционного движения кросса EURGBP. С прогнозом фэйл. На вторник я рассматриваю продолжение роста по всем валютам против доллара США. В принципе сегодня и завтра можно укрепляться спокойно, а на американской сессии в среду начинать готовиться к заседаниям ЕЦБ и Банка Англии. Т.е. частично крыть длинные позиции и уходить с рынка. На сегодня моя цель 1,6150/60.

Сопротивление: 1.61102 | 1.61736 | 1.62370 | 1.62762 | 1.63396
Поддержка: 1.60710 | 1.60076 | 1.59442 | 1.59050 | 1.58416