Азбука Инвестора Голосов: 1 Адрес блога: http://superwork.org Добавлен: 2008-06-02 01:14:25

Технический анализ Форекс AUDUSD 06.12.2012

2012-12-06 15:11:42 (читать в оригинале)

По AUDUSD расчетная цель достигнута. Максимум зафиксирован на отметке 1,04909. Считаю, что AUD можно вернуться к Lb. Быки план по европейской сессии выполнили, осталось до завтра удержать оборону около Lb. Техника указывает на прорыв вверх, так что к этому надо быть готовым. Могут сорваться на пресс-конференции Драги.

Сопротивление: 1.04843 | 1.05308 | 1.05774 | 1.06061 | 1.06527
Поддержка: 1.04555 | 1.04090 | 1.03624 | 1.03337 | 1.02871

---

Технический анализ Форекс USDCHF 06.12.2012

2012-12-06 15:10:38 (читать в оригинале)

USDCHF снизился до 0,9256 и отскочил до 0,9276. События развиваются по основному сценарию и есть вероятность, что, скорее всего, сформируется W образная модель. Это идеальная модель в преддверии пейролса. Там опять EURCHF сорвался вверх.

Сопротивление: 0.92731 | 0.93030 | 0.93328 | 0.93513 | 0.93811
Поддержка: 0.92547 | 0.92248 | 0.91950 | 0.91765 | 0.91467

---

Похоже, в преддверии важных событий, которыми изобилует вторая часть текущей недели

2012-12-06 13:13:15 (читать в оригинале)

Похоже, в преддверии важных событий, которыми изобилует вторая часть текущей недели, рынок решил несколько притормозить ралли против доллара. Американская валюта выросла против евро и осталась на нейтральных позициях относительно фунта. К тому же, поддержку «баксу» могли оказать неплохие данные по собственной экономике и разочаровывающие результаты аукциона по размещению облигаций Испании, что вновь напомнило инвесторам о сложности обстановки в Еврозоне. Отчет ADP показал прирост рабочих мест в частном секторе в ноябре на 118 тыс., при прогнозе увидеть +125 тыс., производственные заказы в США в октябре выросли на 0.8%, когда ожидалось снижение на 0.1%, а ноябрьский индекс менеджеров по снабжению (PMI) для непроизводственной сферы от ISM выдал неожиданный подъем до 54.7 с 54.2, хотя ожидания связывались с замедлением активности в секторе до 53.5.

Сегодня новостей из США будет немного, внимание будет обращено на первичные заявки на пособие по безработице за прошлую неделю. Предполагается, что число требований сократилось на 18 тыс. до 375 тыс.

Эта информация приобретает большую значимость, т.к. выходит перед публикацией главного отчета по труду, выходящего завтра, и отклонения от прогноза могут вызвать повышенную волатильность в ту или иную сторону. Что касается чуть более отдаленных перспектив, то отсутствие ощутимого прогресса в переговорах по бюджету США, вероятность появления слабого отчета по занятости из-за урагана «Сэнди», а также опасения, что на следующей неделе ФРС расширит программу количественного смягчения, оставляет доллар в уязвимых позициях.

EUR

Единая европейская валюта оказалась под давлением на торгах в среду. Данные по активности в частном секторе, отметившие продолжение спада, но вышедшие лучше прогноза оставили евро на «плаву», а вот сообщения, что интерес к 3-х и 7- ми летним долговым обязательствам на аукционах Испании снизился, вызвали продажи европейской валюты. Кроме этого, к разочарованиям по евро инвесторов склонили данные по розничным продажам в Еврозоне в октябре, продемонстрировавшим обвал: -1.2% м/м, -3.6% г/г после -0.6% м/м, -1.6% г/г, когда ожидались менее слабые результаты, -0.1% м/м, -0.8% г/г.

Индексы же менеджеров по снабжению (PMI) для сферы услуг европейского блока в ноябре выросли, но в зоне спада, показав 46.7 против 46.0 в октябре при предварительной оценке 45.7, опубликованной ранее. Составной индикатор повысился к 46.5 с 45.7 в предыдущем месяце. Сегодня европейская статистика представит уточненные данные по изменению ВВП за 3 квартал, предполагается, что предварительная оценка изменена не будет, останется -0.1% к/к, -0.6% г/г.

Главным же событием для евро станет объявление решения ЕЦБ по ставке и пресс-конференция главы этого института М. Драги. Отсутствие изменений в параметрах монетарной политики ЕЦБ и ободряющая риторика шефа ЦБ на встрече после объявления решений, могут поспособствовать возобновлению покупок евро, но, как кажется, активность будет сдержанной, на фоне ожиданий данных из США по занятости.

GBP

Британский фунт торговался в узком диапазоне против доллара на вчерашней сессии и закрыл день на ценах открытия. Интерес к «кабелю» ослаб на фоне малообнадеживающей экономической статистики, представленной вчера, и заявлениях министра финансов Великобритании Д. Осборна по бюджету, отмечавших более низкий прогноз по экономическому росту на «островах». Глава казначейства Великобритании сказал, что сокращение расходов и повышение налогов продолжится до 2018 года, т.е. на три года больше по сравнению с первоначальным прогнозом. На рынке данное сообщение было расценено как увеличившаяся угроза для рейтинга Великобритании, тем не менее, масштабных распродаж стерлинга не вызвало.

Публикация индикатора активности в сфере услуг тоже, несла разочаровывающие данные - ноябрьский индекс менеджеров по снабжению для сферы услуг достиг самого низкого уровня с декабря 2010 года - показатель оказался на уровне 50.2 против 50.6 в октябре, при том, что прогнозы ожидали роста до 51.4. Сегодняшний новостной пакет содержит сообщения о результатах внешней торговли Британии за октябрь, предполагается, что дефицит торгового баланса увеличится до -8.65 млрд. фунтов с -8.4 млрд. в предыдущем месяце.

Это может послужить поводом для расстройств по стерлингу, особенно если результаты окажутся хуже прогноза. Главным же для фунта событием на сегодняшней сессии будет объявление решений Банка Англии по перспективам денежной политики. Изменений не ожидается, тем не менее, на рынке сохраняются опасения в отношении увеличения объемов программы смягчения и даже относительно снижения ставки. Не исключено, что эти мнения усилились после вчерашних заявления министра финансов и если подобное случится, а ВоЕ в прошлом часто преподносил сюрпризы, то стерлинг окажется под сильным давлением.

JPY

Японская йена снизилась против доллара на торгах в среду, но за пределы сформировавшегося за последнее время диапазона не вышла. Данные лучше прогноза по экономике США поддержали интерес к американской валюте, однако ожидания выборов в Японии и событий пятницы, когда будет представлен отчет по труду Штатов, по-видимому, были сдерживающим фактором. Сегодня ничего важного по Японии не публиковалось, пара доллар/йена, скорее всего, останется диапазонной торговле. Правда, некоторое повышение волатильности может быть вызвано сообщениями из Европы, где ЦБ Еврозоны и Британии будут объявлять о своих решениях по перспективам денежной политики.

---

Валютное позиционирование и технический прогноз: Евро и иена впереди планеты всей

2012-12-05 15:25:07 (читать в оригинале)

С учетом сложившейся макроэкономической ситуации мы ожидаем укрепления доллара в среднесрочной перспективе. Тем не менее, мы по-прежнему считаем, что в краткосрочной перспективе технические индикаторы указывают на рост всех остальных валют, кроме иены. Кажется, многим участникам не хватает уверенности в ценовой динамике. Как показывает анализ позиций трейдеров, расстановка сил на фьючерсном рынке почти не изменилось. Исключением стали евро и иена. Кроме того, рост евро скорее был вызван ликвидацией позиций на продажу, а не открытием новых - на покупку. Иена явно выделяется на общем фоне. Многие участники рынка считают, что в отношении иены кое-что изменилось. Мы бы не стали спешить с подобными заявлениями, поскольку декларативная политика (то, что говорят политики) и оперативная политика (то, что они делают) это две большие разницы.

Учитывая то, что до выборов в Японии еще две недели, не исключено, что рынок продает на слухах, чтобы затем начать покупать на фактах. В ближайшие недели на передний план выйдут события в США, все остальное уйдет в тень. Во-первых, последние экономические данные указывают на то, что прогнозы о замедлении темпов роста американской экономики в четвертом квартале начали сбываться; скорее всего, они не превысят 1.3% по сравнению с 2.7% в третьем квартале. В связи с этим публикуемый на этой неделе отчет по безработице нас, вероятно, не порадует. Данный факт повысит вероятность второго важного события: Федрезерв, вероятно, расширит третий раунд количественного ослабления (QE3+), увеличив объем покупки долгосрочных облигаций, которые проводились во время операции "Твист".

Таким образом, ежемесячный объем средств, потраченных на эти облигации достигнет 85 млрд. долларов. Это подводит нас к третьему важному изменению, которым, безусловно, является фискальный обрыв. Мы считаем, что договоренность будет достигнута в самую последнюю минуту, как всегда, и даже в этом случае политические и тактические соображения указывают на то, что проблему легче устранить, чем предотвратить. Возможно, рынок отреагировал на отсутствие прогресса по этому вопросу непоследовательно и нелогично: инвесторы начали скупать доллар в поисках убежища для своих сбережений.

Евро: В преддверии выходных были установлены свежие многонедельные максимумы. Цель, на уровне 1.3000/30, была достигнута. В ближайшие дни следует ожидать дальнейшего роста, вероятно, до следующего целевого уровня $1.3140. Прорыв поддержки в области $1.2935/50 поставит под сомнение развитие восходящей динамики. В свою очередь, подразумеваемая волатильность в последние оторвалась от рекордных минимумов и начала расти. Прошлую неделю она завершила выше 20-дневной скользящей средней, впервые почти за три месяца. Шестидесятидневная корреляция между трехмесячной подразумеваемой волатильностью и курсом евро вновь стала положительной, впервые с начала сентября. В январе-феврале корреляция была положительной, но развернулась в конце февраля и не менялась до конца июля. Судя по всему укрепление евро обусловлено покупками "колл"-опциона (для защиты имеющихся коротких позиций или для того, чтобы заработать на росте евро, но не для спортивного интереса). С начала греческого кризиса в 2009 году диапазонные форварды ("колл"-опционы евро по отношению к "пут"-опционам с одной датой, но разной ценой исполнения) формируют небольшой дисконт для "колл"-опционов по евро (небольшую премию для "пут"-опционов по евро) В краткосрочной перспективе евро продолжит расти.

Иена: Иена остается под давлением, потому что инвесторы ждут от властей еще более агрессивной политики, направленной на девальвацию валюты. До выборов 16 декабря еще есть время, поэтому предвыборная полемика Абе, скорее всего, будет провоцировать новые продажи иены. Ценовая динамика, видимо, отражает крупные продажи иены даже на умеренном росте. На прошлой неделе пара доллар/иена успешно протестировала поддержку на уровне 81.60/80. Укрепление доллара в конце недели обусловило ее рост к новым недельным минимумам и, вероятно, положило начало новому этапу роста. Мы пристально наблюдаем за линией тренда, которая идет от максимума 2011 года, проходит близ 85.50 и идет через максимумы этого года на уровне JPY84. На следующей неделе она пройдет немного выше отметки JPY83. Иена продолжит слабеть.

Фунт: Учитывая узость текущих диапазонов, мы решили не придавать особого значения событию, произошедшему в пятницу, когда фунт побывал по обе стороны канала, сформированного в четверг. На прошлой неделе колебания курса фунта не превышали один цент. Первоначальная поддержка, которую мы обозначили в области 1.5960, устояла во время тестирования в середине недели. Сопротивление на уровне 1.6050, было пробито в течение дня, однако паре не удалось закрыться выше этой отметки. Технические индикаторы нейтральны. Тем не менее, учитывая интерес к покупке евро/фунта и потенциал для тестирования области 0.8150/60, мы не исключаем вероятность падения фунт/доллара. Мы сохраняем нейтральный прогноз с перспективой снижения.

Швейцарский франк: Причиной укрепления франка стал евро. Однако швейцарская валюта может сдать позиции против евро, который приблизился к минимальному порогу, установленному Центробанком Швейцарии. Снижение доллара остановилось в области 0.9250, но мы видим потенциал для падения к отметке 0.9200. Сопротивление проходит в области 0.9300. Что, прямо скажем, не удивительно. Франк - клон евро, но без ликвидности, присущей единой валюте.

Канадский доллар: Американский доллар торговался в пределах диапазона в полцента против канадской валюты. Линия поддержки тренда, проходит от минимумов 14 сентября, 18 октября, она была пробита на короткое время, однако, отметка 0.9900 по-прежнему остается недосягаемой. Убедительные технические сигналы отсутствуют. Прогноз нейтральный.

Австралийский доллар: Тщетная попытка прорваться выше отметки 1.05 разочаровала быков по австралийскому доллару, что привело к последующему откату в пятницу к недельным минимумам, немного выше 1.04. Из пяти Центробанков (ЕЦБ, Банк Англии, Банк Канады, Резервный банк Новой Зеландии и Резервный банк Австралии), заседание которых состоится на этой недели, РБА, вероятно, будет единственным, снизившим ставку.

Мексиканский песо: На вялых рынках мексиканский песо стал отличным инструментом для инвестирования. Доллар упал до минимального с конца октября значения против песо, но область поддержки на MXN12.90 остается недосягаемой. Прорыв области MXN12.90 откроет дорогу дальнейшему снижению доллара еще на 1%. Сопротивление, расположенное в области MXN13.07/10 должно сдержать попытки доллара укрепиться. Зарабатывайте на спокойном рынке. В краткосрочной перспективе ожидается минимальный рост спот-курса.

Источник: Forexpf.Ru

---

Технический анализ Forex DXY 05.12.2012. Появились первые признаки коррекции

2012-12-05 15:21:57 (читать в оригинале)

На европейской сессии индекс доллара снижался до отметки 79,58. Это последний минимум, до которого продавцы отогнали покупателей. Если сервисные PMI по странам ЕС вышли с перевесом в пользу евро, то отчет по розничным продажам в Еврозоне спровоцировал быков по евро на фиксацию прибыли. Индекс доллара подскочил на новостях к уровню 79,74. Тут же развернулся вниз кросс EURGBP, поэтому нового минимума может сегодня и не быть. Сейчас рынок после новостей по ЕС переключился на ADP. По тренду глубокого отката не ожидаю. До Lb откатиться можем быстро, далее уже надо будет смотреть каким выйдет ADP и как отреагирует рынок на этот показатель.