После тщательного анализа ПАММ счетов, их выборки и создания своего инвестиционного портфеля, необходимо научиться правильно определять точки входа, выхода из  ПАММ счета, а так же правильно понимать статистику по доходности.
   Не смотря на то, какую стратегию инвестирования вы выбрали - долгосрочную или краткосрочную, необходимо научиться находить нужный момент для входа в ПАММ, вовремя дополнить на нем средства, а так же - и и вовремя вывести их. Все это необходимо в первую очередь для увеличения прибыли, что является нашей главной целью.

  Ну что же, приступим. Начнем с точек входа. Самое что интересное, вариантов входа существует несколько и каждый имеет свои плюсы и минусы.
  Рассмотрим основные:
  1. Вход на максимуме счета.
  Лично я не приверженец данной стратегии т.к. после любого обновления максимума наступает просадка, что не является довольно эффективным. Данная стратегия внушает оптимизм тем, что при положительном тренде (постоянном обновлении максимумов) вы получаете стабильный доход от инвестиций.
  Вход необходимо осуществлять на следующем обновлении максимума, как это показано на рисунке ниже:
     
  Сразу возникает вопрос - а как собственно определить это самое обновление максимума? оказывается сделать это достаточно легко. Проведите прямую горизонтальную линию проходящую через вершину предыдущего максимума и как только ее пересечет новый максимум, это и будет являться его обновлением. Как видно на рисунке выше, предыдущий максимум в точке 1 был обновлен в точке 2, что говорит нам о моменте входа в счет. Таких точек на графике много и их периодичность смены зависит от стратегии торговли управляющего. 
  При использовании этой стратегии входа, ограничение рисков по счету стоит выставлять равным максимальной просадке (о ней мы говорили в статье "Численные показатели ПАММ счетов"), т.к. после обновления максимума, непременно следует просадка. И в случае выставления значения ограничения рисков (о них мы поговорим в следующей статье) значительно меньше максимальной просадки, может привести к выходы из ПАММ счета в убытке. 
  По моему мнению, более эффективным с точки зрения прибыли, является вход на просадке.
  2. Вход на просадке.
  Этот способ входа значительно снижает лимит ограничения рисков. Здесь самым эффективным будет вход на максимуме просадки. Но чем более глубокая просадка, тем реже она встречается и наоборот - чем меньше просадка, тем чаще возникает возможность войти при ее возникновении. Это проще объяснить на примере:

  Как видно из графика, чем глубже просадка, тем реже она встречается, но зато просадки в интервале от 18 до 25% встречаются  намного чаще. Поэтому самым оптимальным будет выбор точки входа исходя из наиболее часто встречающихся уровнях просадки. В данном случае выбор надо остановить на 15%, что значительно снизит убыток в случае глубокой просадки, и даст стремительный рост в случае начала обновления максимума.

  Теперь стоит поговорить и о точках выхода. Вообще, выход из стабильных ПАММ счетов, при долгосрочном инвестировании, делать нет смысла. А вот используя кратковременную активную стратегию инвестирования - стоит делать это обязательно. Чаще это касается инвестирования в агрессивные ПАММ счета, где главный упор ставится на стремительный рост счета и соответственно - высокую прибыль за короткий промежуток времени.
  В интернете можно встретить описания многих вариантов выбора точек выхода, но если проанализировать их все, то они сводятся к 2 основным, которые мы и рассмотрим:
  1. Очередное обновление максимума.
  Этот способ подходит как для агрессивных так и для умеренных ПАММ счетов.
  2. Стремительный экстремальный рост.
  Касается как правило агрессивных ПАММ счетов, когда загрузка депозита максимальна и происходит резкий рост счета за короткий промежуток времени.  
(ожидайте продолжение статьи в ближайшее время)

Постоянная ссылка

  Вот мы и подошли к конечной точке нашего анализа ПАММ счетов - созданию ПАММ портфеля.
  ПАММ портфель - это диверсификация своего инвестиционного капитала с целью уменьшения рисков. Диверсификация означает распределение средств между несколькими активами.
  Если говорить более простым языком, то инвестору необходимо распределить средства между несколькими ПАММ счетами, а в идеале - между ПАММ портфелями счетов разных брокеров.


  Сколько ПАММ счетов стоит добавлять в портфель? Какие счета стоит добавлять в портфель? Как распределить между ними средства? Именно об этом мы и поговорим далее.

  Вкладывая все средства в один ПАММ счет, инвестор сильно рискует. И даже если счет не уйдет в ноль, он может надолго (на месяц и более) уйти в просадку. Это затормозит прибыль от инвестиций, что совсем не желательно. Но если грамотно распределить средства между несколькими ПАММ счетами, инвестор уровняет (усреднит) итоговую прибыль и даже если 1-2 ПАММ счета уйдут в просадку, итоговая доходность всего портфеля в целом изменится не значительно т.к. убыток одних счетов будет компенсироваться прибылью других.
  Из скольких ПАММ счетов будет состоять портфель - каждый инвестор решает сам, я же могу лишь дать общие рекомендации. Количество ПАММ счетов в портфеле должно быть не менее 4 и не более 8. Хотя некоторые инвесторы рекомендуют верхнюю планку в 12. Дело в том, что недобор ПАММ счетов не желателен так же как и их перебор. Недобор - увеличивается риски, перебор - как правило уменьшает итоговую прибыль и  утяжеляет управление всем портфелем в целом.
  Вот пример ПАММ портфеля, состоящего всего из 3 счетов:

   Как видно из графика - доходность данного портфеля практически не имеет резких скачков как по прибыли так и по просадке. Глубокая просадка одного из ПАММ счетов (выделенная в кружок) была скомпенсирована доходом двух остальных ПАММ счетов.
  Данный портфель состоит из умеренных и консервативных счетов - это хорошо для долгосрочных инвестиций в эти ПАММ, но даже при этом - его не мешало бы пополнить еще 2-3 счетами. Дело в том, что увеличение прибыли такого портфеля можно добиться добавив в него 1-2 ПАММ счета с агрессивной торговлей. Это приведет к периодическому пересмотру состава портфеля, но зато - увеличит его прибыльность.
  В идеале - портфель должен состоять на 50-70% из консервативных счетов, 20-40% - умеренных и 10-20% из агрессивных. Если проценты перевести в цифры, то получается: консервативные - 4-6 счетов, умеренные - 2-3, агрессивные - 1-2 счета. Такое распределение счетов в портфеле по их агрессивности является оптимальным, но при этом относительным и не обязательным. Опять же - каждый инвестор подходит индивидуально к выбору стратегии инвестирования.  
  Распределение самих же средств стоит делать исходя из стратегии торговли счетов - до 60% всех средств стоит вложить в консервативные счета, до 30% - в умеренные и лишь 10% - в агрессивные. Все эти расчеты хорошо подходят для долгосрочных инвестиций, где будут периодически меняться только агрессивные счета т.к. как правило их стремительная прибыль меняется зачастую глубокой просадкой, при прогнозировании которой, стоит принять решение об выходе из ПАММ счета, а при ее прохождении - о входе. Но о точках входа и выхода мы поговорим в следующей статье.

  Давайте теперь вместе добавим ПАММ счет в наш будущий портфель. Но перед этим, стоит рассказать еще об одной важной функции системы - это возможность инвестирования в ДЕМО режиме. В данном режиме вы инвестируете не настоящие деньги, а виртуальные единицы системы. Таким образом можно проверить эффективность будущего портфеля, оптимизировать его и в дальнейшем реализовать уже с реальными средствами. В Демо режиме инвестиции происходят в реальные ПАММ счета и главное - вы не имеете лимита на вложение средств. Инвестируйте сколько хотите и в какие угодно счета. Короче говоря - экспериментируйте!
  И так, начнем. Откройте ПАММ счет, который вы хотите добавить.К примеру я взял счет "The Rich":


  Сверху в правом углу мы видим 2 вкладки: "Создать управляемый счет и инвестировать" и "Создать управляемый демо счет и инвестировать". Порядок инвестирование реальных и демо средств ни чем не отличается. Поэтому я сразу приступлю к рассмотрению порядка инвестирования на реальных средствах.
  Нажимаем первую ссылку. И попадаем вот сюда:

  Шаг 2 - название ПАММ счета, его оферта и ID партнера, пригласившего Вас в данный ПАММ счет. Если Вас никто не приглашал, то оставьте это поле пустым. Я уже напоминал об партнерском ID в статье - "Численные показатели ПАММ счетов". Но более подробно о партнерстве мы поговорим в следующих статьях.
  Заметьте, название счета вы можете редактировать т.е. можно вписать любой другой ПАММ счет и система найдет его автоматически после нажатия на иконку справа в виде лупы. Либо можно воспользоваться  рейтингом ПАММ счетов. Для этого есть необходимая ссылка.
  Нажимаем "Продолжить".
  Ставим галочку что с условиями вы ознакомились и согласны. И в результате у вас выскочит такое сообщение:
 Все, на этом процедура добавления закончена. Согласитесь, довольно легко и быстро. И теперь, перейдя во вкладку на рабочем столе - "Управляемые счета", вы увидите там тот счет, который только добавили. Аналогичным способом добавляем и другие счета. Если вы добавляли в демо счета, то перейдите во вкладку демо.
  Кстати, и в левом столбце, где показаны все ваши управляемые счета, - новый добавленный счет будет теперь виден, но только не по имени, а по его номеру.
  Стоит отметить также и то, что счетов можно добавлять сколько угодно и при этом даже добавлять одни и те же счета повторно.

  Очень часто инвесторы сталкиваются с проблемой противоположного характера - как удалить счет из ПАММ портфеля? Это еще проще. В своем портфеле нажмите на интересующий счет в любом месте кроме его имени и номера. Откроется короткая информация о нем такого вида:

 
  Справа есть вкладки. Нас пока что интересует последняя - "Архив". Нажав ее, вы мгновенно удалите не нужный Вам ПАММ счет.
  На этом, в принципе, я закончу эту статью. Далее, мы узнаем как выбирать точки входа и выхода в счетах а так же как правильно понимать статистику по оборотным средствам портфеля.

 


 

Постоянная ссылка

  Вот в принципе и все показатели, которые необходимо учитывать инвестору при грамотном инвестировании в ПАММ счета.

Постоянная ссылка

  В предыдущих статьях мы уже ни раз упоминали о таком понятии как "загрузка депозита". Что же это такое?
  Загрузка депозита - процентное соотношение средств,  использованных под открытие позиции (совершения сделки купли продажи валюты). Другими словами загрузка депозита - это та часть совокупных средств трейдера и инвесторов, которая используется для совершения операций с валютой.
  Чем выше загрузка депозита, тем выше доходность и соответственно - риски.

  Давайте теперь рассмотрим на примере. Зайдем в рейтинг ПАММ счетов и откроем любой ПАММ счет (для этого необходимо кликнуть по названию счета). Нам открывается график, анализ которого мы научились делать в предыдущих статьях "Анализ графика ПАММ счета. Часть№1" и "Анализ графика ПАММ счета. Часть№2". Но одним из главных параметров анализа графика является уровень загрузки депозита. Для этого перейдем во вкладку "Доходность и загрузка депозита".
  Перед нами два графика. Если вы заметили, то верхний график имеет такую же форму как и наш основной график рассмотренный в предыдущих статьях. Вот только его отображение немного другое - в виде японских свечей. Благодаря японским свечам мы можем более детально проанализировать график доходности. Хотя если честно, то такая информация не особо и нужна простому инвестору.

  Каждая свеча состоит из тела и двух ножек (теней). Границы тела свечи отражают цены открытия и закрытия сделки, а верхняя и нижняя границы теней - максимум и минимум цены за соответствующий период.   При этом в зависимости от отношения цен открытия и закрытия сделок, свечи раскрашивают в два разных цвета.
   Следующий график построен также в виде свечей и отображает загрузку депозита. Просматривать информацию по загрузке депозита можно используя диаграмму представленную ниже графика загрузки. Использование этого инструмента аналогично тому как мы это делали на общем графике доходности.
  Давайте проведем анализ загрузки депозита. И так, первое на что стоит обратить внимание - это уровень загрузки. Напомню, что для консервативных и умеренных счетов он не должен превышать уровень в 25%. Агрессивные же счета могут использовать загрузку депозита в несколько десятков и даже сотен процентов.
  Зачастую, даже на консервативных и умеренных графиках можно увидеть в их начале резкий скачок загрузки депозита значительно превышающий уровень в 25%. Мы об этом уже говорили ранее - таким способом управляющие стремятся повысить доходность ПАММ счета с целью привлечения инвесторов. Как правило, менее рисковые счета к такой тактике прибегают единожды в случае удачного исхода, или повторно в случае просадки. Если же такие скачки повторяются периодически, то это уже говорит об агрессивности счета, что совсем не желательно для долгосрочных инвестиций.
   

Постоянная ссылка

  В предыдущей статье "Анализ графика ПАММ счета. Часть 1" мы познакомились с основными инструментами графиков ПАММ счетов. Сам же анализ, который позволит принять решение о инвестировании средств строится из совокупности  нескольких показателей, о которых мы поговорим в этой и последующих статьях.

  Нет одинаковых графиков ПАММ счетов, и это в первую очередь зависит от стратегии торговли трейдера и ее агрессивности. Кроме этого, трейдер может вести торговлю в ручном, полуавтоматическом и автоматическом режимах. У каждого такого вида торговли есть свои плюсы и минусы.
  Ведение ручной торговли говорит о том, что трейдер хорошо разбирается в графическом анализе валютных пар и использует различные торговые стратегии - это использование индикаторов, скользящей средней и т.п.  При такой торговли все напрямую зависит от трейдера и в случае начало отрицательной тенденции, трейдеру необходимо пересмотреть свою торговую стратегию. А от того, как он это сделает - будет зависеть его дальнейший успех.
  Полуавтоматическое ведение торговли подразумевает использование дополнительных инструментов - советников, но при этом трейдер постоянно отслеживает изменения на рынке и своевременно вносит изменения в работу советника. Наверное это самый идеальный вариант для получения высокой прибыли.
  Автоматическая торговля - торговля на полном автомате с использованием советника и без участия человека. Плюс такого способа торговли - минимум знаний и участия человека. Минус - советники не могут отслеживать глобальные изменения на рынке и поэтому для прибыльной работы необходимо периодически вносить корректировки.

  Все вышесказанное необходимо знать для анализа графика ПАММ счета.
  При анализе графиков стоит учитывать несколько факторов, а именно:
1. Наличие возрастающей тенденции (тренда) - это означает что каждый последующий максимум (уровень сопротивления) и минимум (уровень поддержки) должны быть выше предыдущих значений т.е.:

  Естественно, бывают периоды когда на графике может быть небольшой интервал и с отрицательной тенденцией. Это может быть связано с ситуацией на рынке или сменой торговой стратегии трейдером. Поэтому если общая тенденция положительная, то данный ПАММ счет стоит рассмотреть для инвестиций в дальнейшем, когда обстановка нормализуется.

  Вот пример такого счета когда хорошие положительные показатели сменились на нестабильные отрицательные. Этот ПАММ счет стоит рассматривать для дальнейших инвестиций, когда на нем будет положительная динамика.
  ПАММ счета с затянувшейся отрицательной тенденцией рассматривать не стоит, т.к. зачастую она приводит к закрытию убыточного счета.

  2. Агрессивность управляющего счета - наверное один из самых важных показателей для инвесторов. Про это мы уже вели речь в статье "Использование помощника для выбора ПАММ счетов".
  Как и у трейдеров в торговли, так и у инвесторов в инвестициях есть свои стратегии. В первую очередь стоит выделить два направления - долгосрочные и краткосрочные инвестиции.
  В зависимости от выбора стратегии выбираются и ПАММ счета по уровню агрессивности. Хотя это все относительно т.к. все зависит напрямую от предпочтений каждого инвестора в отдельности. В дальнейших статьях, когда будем рассматривать точки для входа, мы еще коснемся краткосрочных инвестиций, сейчас же поговорим о долгосрочных. Большая часть вашего инвестиционного портфеля будет состоять из консервативных и умеренных счетов. И лишь небольшую часть стоит выделить для агрессивных.
  Рассмотрим каждый тип по отдельности.
  Вот пример классического консервативного счета:


  Такого типа счета отличаются стабильным ростом без резких скачков доходности и просадок. Доходность таких счетов не высока, примерно до 140% в год. Консервативность счета можно определить по загрузке депозита, которая составляет не более 15%. Более подробно о загрузке депозита поговорим в следующей статье. Риски здесь минимальны.
  Рассмотрим теперь пример умеренного ПАММ счета:

  Вот явный представитель умеренной стратегии торговли. По сравнению с предыдущим графиком здесь имеются явные периодические скачки как по доходности так и по убыткам. Доходность такого ПАММ счета выше и может быть 200% и более. Риски здесь выше т.к. загрузка депозита достигает 25-30%.
  Агрессивные счета характеризуются высокой доходностью и высокими рисками поэтому больше подходят для краткосрочных инвестиций.


  Даже не обращая внимание на показатель доходности, которая составляет более 3000% с момента открытия ПАММ счета, можно одним взглядом на кривую графика понять, что это агрессивный счет. Резкие взлеты сменяются резкими просадками. Статистика таких ПАММ счетов говорит, что живут они не долго и закрываются либо при достижении необходимой прибыли либо из-за просадки из которой трейдер уже не смог выйти.
  Загрузка депозита в этом случае составляет 30 и более процентов. Риски естественно высокие но и доходность тоже.
  3. Торговая стратегия трейдера - зачастую, чтобы определить какую торговую стратегию использует трейдер, не обязательно спрашивать у него лично, а можно определить по графику доходности. Можно выделить три основные торговые стратегии: мартингейл, скальпинг, торговля трендом. Разберем каждую по отдельности.
  Мартингейл - популярная торговая стратегия, хотя при этом многие трейдеры и инвесторы не одобряют ее. Смысл этой стратегии заключается в открытии сделки по определенным сигналам, а может даже и наугад (именно поэтому ее сравнивают с рулеткой), далее сделка закрывается либо с прибылью либо с убытком. В случае убытка, сразу открывается еще одна сделка - в противоположном направлении из расчета что динамика не изменится и далее. Минус такой стратегии заключается в возрастающем риске, т.к. в случае убытка, чтобы отыграть позицию, необходимо открывать следующую сделку уже с двойным лотом (на рынке Форекс торговля ведется лотами) - а это означает что трейдер теперь уже использует загрузку депозита в 2 раза. Доходность и риски возрастают соответственно в двое.
  Похожей на эту стратегию является стратегия усреднения убыточных позиций. Суть ее сводится к тому, что если сделка убыточная то параллельно ей открывается следующая сделка в том же направлении  из того расчета, что тренд в дальнейшем изменит свое направление.


  Графики доходности использующие стратегию мартингейла имеют характерную им сглаженность с редкими зубцами, означающими серию убыточных сделок с последующей компенсацией их путем увеличения депо.
  Скальпинг -  менее рисковая стратегия. Смысл ее заключается в множественных мелких сделках. Как только закрывается одна, сразу же открывается следующая. При этом загрузка депо как правило не превышает минимальной. В результате чего, не используя сложных расчетов входа, скальперы добиваются необходимой доходности путем множественных мелких сделок.
  В отличии от мартингейла, здесь уже необходимо анализировать тренд (изменения) рынка и своевременно корректировать открываемые позиции.


  Такая стратегия торговли непременно находит свое отражение на графике доходности. Главным ее признаком является наличие множества зубцов - прибыльных и убыточных сделок. При этом, отыгрывание позиции происходит медленно и состоит из множественной серии прибыльных и убыточных сделок.
  Торговля трендом - главным девизом такой стратегии является - "метко, но редко". Трейдер используя различные индикаторы, фундаментальный и технический анализ заключает только тогда сделки, когда имеется наибольшая вероятность в предсказании движения тренда. Сделки в таких случаях заключаются редко, но при этом трейдер достигает максимальной прибыли от сделки, что непременно приносит хорошую доходность инвесторам. И пусть вероятность ошибок здесь ниже, чем в предыдущих примерах, но все же не исключена. Поэтому просадка в таком случае будет более глубокой.

  В связи с тем что сделки совершаются реже, график имеет много горизонтальных линий т.к. в этот момент трейдер не торгует и находится в ожидании подходящего момента для открытия позиции.
  4. Время жизни ПАММ счета - важный показатель для того чтобы понять стабильна ли статистика ПАММ счета или нет.
  Приведенные выше графики имеют счета со сроком существования ни менее 6 месяцев. А вот пример ПАММ счета которому всего 76 дней.


  Как видно из графика - хороший взлет сменился резким падением. В результате счет был закрыт.
  Пр этом бывают случаи когда счета, успешно торгующие на протяжении нескольких лет сливаются буквально за 1-2 недели. Именно поэтому всегда необходимо ограничивать риски путем выставления максимально допустимой просадки. Но об этом в следующих статьях.
  Стоит также отметить то, что многие трейдеры после открытия ПАММ счета делают его "разгон". Разгон заключается в резком повышении депозита на определенный период с целью значительно увеличить доходность счета. Это необходимо для продвижения в общем рейтинге и соответственно - привлечения большего числа инвесторов. В случае удачного разгона, трейдер, как правило, меняет стратегию и торгует с умеренным или консервативном уровнем агрессии с загрузкой депозита не более 25%.
  Ниже приведен график с положительным "разгоном" ПАММ счета. Загрузка депозита на момент разгона доходила до 170%. Это очень большая цифра. После же разгона трейдер сменил стратегию на менее агрессивную и торгует с загрузкой не более 30%.


  Именно поэтому при анализе графиков счетов стоит учитывать их время существования т.к. разгон ПАММ счета не всегда заканчивается доходностью, а может вызвать резкую и глубокую просадку.
  

Постоянная ссылка