Азбука Инвестора Голосов: 1 Адрес блога: http://superwork.org Добавлен: 2008-06-02 01:14:25

Укрепление рубля продолжается

2017-05-15 10:21:05 (читать в оригинале)

В пятницу 12 мая по итогам торговой сессии на Московской бирже курс американского доллара расчётами «завтра» вырос на 3,50 коп. (+0,06%), до 57,08 руб., курс евро – на 48,25 коп. (+0,78%), до 62,45 руб. Торговый объём в паре доллар/рубль составил $2,4 млрд (-29,41%), евро/рубль – 205,6 млн евро (-29,29%).

Центральный банк России с 13 мая повысил официальный курс доллара США к рублю на 4,79 коп., до 57,164 руб. Официальный курс евро к рублю был установлен на отметке 62,0915 руб., что ниже предыдущего дня на 6,80 коп.

Торги на Московской бирже открылись ростом по доллару США и евро. Открытие торговой сессии совпало со снижением нефтяных котировок. За два часа курс доллара восстановился до 57,36, курс евро – до 62,30.

После публикации американской статистики и повышения цен на нефть сорта Brent пара доллар/рубль вернулась к уровню 57,01 руб. Курс евро возобновил рост до 62,58 руб. на фоне общего укрепления единой валюты на рынке Форекс. Данные по инфляции и уровню розничных продаж в США оказались несколько хуже прогнозируемых значений.

Российская валюта отлично себя чувствует в паре с долларом. Из-за роста нефтяных котировок курс доллар/рубль стабилизировался вблизи 57 руб. Цена на Brent консолидировалась в диапазоне $50,31 - $51,06. Консолидация подготовила рынок к резким колебаниям. В ходе азиатских торгов покупатели с легкостью прошли сопротивление $51,06/15, продвинувшись до $51,64 (+1,53%).

Нефть подорожала на новостях, что Россия и Саудовская Аравия будут призывать нефтедобывающие страны продлить соглашение ОПЕК о сокращении добычи нефти до конца марта 2018 года. Встреча ОПЕК+ запланирована на 25 мая. Ближайшая цель по Brent составляет $52,50. Учитывая утренний рост нефтяных котировок на 1,5%, в понедельник по доллару ожидается ослабление до 56,75 руб., по евро – до 62,04 руб.

Владислав Антонов
www.alpari.ru

---

Forex: Обзор торгов. Нефть снова решает все

2017-05-15 10:17:09 (читать в оригинале)

Нефть – главная тема и главный катализатор сегодня на азиатской торговой сессии. Министры энергетики Саудовской Аравии и России опубликовали совместное заявление, выступив за продление срока действия соглашения о сокращении объемов добычи на девять месяцев, до марта 2018 года. Эта новость стала поводом для роста цен на нефть, а также всего, что с ней связано: акций энергетических компаний, рубля, канадского доллара и других товарных валют.

Фондовые рынки

Азиатские фондовые индексы в большинстве своем настроены на позитив, в основном благодаря акциям энергетического и финансового секторов. Hang Seng вырос на 0.6% и достиг максимальных уровней за последние 22 года. Китайский Shanghai Composite вырос на 0.3%, а южнокорейский Kospi Composite на 0.2%. Не повезло только Австралии и Японии где S&P/ASX 200 и S&P/ASX 200 потеряли по 0.2%.

На выходных Северная Корея снова провела испытания ракеты нового типа, а по миру прокатилась волна кибератак, затронувшая компьютерные сети крупных компаний, правительственных организаций и здравоохранения. Кроме того, китайские власти продолжают активно бороться с долгами в финансовом секторе, что ведет к росту доходности и, потенциально, повышает угрозу дефолтов. Однако инвесторы в очередной раз доказали, что для них стакан наполовину полон, сконцентрировавшись на положительных новостях.

Валютный рынок

В пятницу доллар сильно пострадал из-за слабых отчетов по инфляции и розничным продажам в США. На рынке снова поползли слухи о том, что Федрезерву нет нужды спешить с повышением, а фьючерсы на ставку по федеральным фондам отразили вероятность июньского ужесточения на уровне 78.5% по сравнению с 83% днем ранее.

Однако эмоции быстро схлынули и пришло осознание того, что эти данные радикально ничего не меняют: экономика США продолжает устойчиво расти, пусть и не так быстро, как хотелось бы. Кроме того, Центробанк уже дал свою оценку некоторому охлаждению в экономике – он считает ее временным явлением и намерен придерживаться выбранной стратегии.

Сегодня с утра доллар сдает позиции почти во всех валютных парах кроме иены. Доллар/иена вернулся в середину диапазона 113.00-114.00 после тестирования внутридневных минимумов в области 113.15, в основном за счет снижения доходности по гос. облигациям США на пятничной сессии.

Австралийский и новозеландский и канадский доллары выбились в лидеры роста, укрепившись почти на 0.4% на фоне роста цен на сырьевые активы. Аусси/доллар поднялся выше важного локального сопротивления 0.7400 и, скорее всего, закончит в плюсе четвертый день подряд. И все же, несмотря на позитивную динамику, в средне и долгосрочной перспективе у австралийской валюты мало шансов на устойчивый рост.

Сырьевые рынки

России и Саудовской Аравии все-таки удалось добиться реакции рынка на свои обещания продлить соглашение. Впрочем, момент для совместного заявления на эту тему был выбран весьма удачно и поддержал восходящую коррекцию, начавшуюся в середине прошлой недели после выхода данных по запасам нефти в США. Цены на нефть марки Brent преодолели отметку 51.00 долларов и сейчас баррель этого сорта нефти можно купить за 51.68 долларов. WTI также преодолел важный уровень 48.00 и сейчас торгуется вблизи внутридневного максимума 48.70. Восходящая динамика, скорее всего, сохранится в течение дня, однако к к середине недели фокус рынка снова сместится на отчеты по запасам.

Татьяна Чепкова

---

Forex: Евро/доллар наткнулся на сопротивление 1,0875

2017-05-12 15:13:00 (читать в оригинале)

В пятницу на торгах в Европе евро/доллар торгуется в плюсе, фунт/доллар – в минусе. Британский фунт после десятичасовой консолидации на уровне 1,2888 подешевел к доллару и евро. Коснувшись недельного минимума 1,2847, цена восстановилась до 1,2874. Британец отыграл часть потерь на фоне снижения доходности 10-летних американских облигаций до 2,370%.

Евро/доллар консолидируется на уровне 1,0876. Несмотря на рост кросс-пары евро/фунт покупатели испытают трудности с прохождением уровня сопротивления 1,0875. Им создает помехи доходность американских облигаций, которая на последнем часе выросла с минимума 2,370% до 2,379%.

Штаты опубликуют сегодня данные по розничным продажам и инфляции. Если статистика окажется лучше ожиданий, евро может отскочить от 1,0875. И то неизвестно как долго новости будут оказывать влияние на основные пары перед выходными днями.

Есть вероятность дальнейшего роста пары евро/доллар до 1,0891/95. Фунт на сильных данных США упадёт до 1,2831. Закрытие ожидается в районе 1,2875, при слабых данных – на уровне 1,2885.

Европейская статистика:

Индекс промышленного производства в еврозоне за март составил -0.1% за месяц, +1,9% за год (прогноз 0,3% м/м, 2,3% г/г, предыдущее значение -0,1% м/м, +1,4% г/г).

Предварительное значение индекса валового внутреннего продукта в Германии за 1 квартал 2017 года составило 0,6% кв/кв, 1,7% г/г (прогноз был 0,6% кв/кв, 1,7% г/г, предыдущие значения пересмотрены с 0,4% кв/кв, 1,2% г/г на 0,4% кв/кв, 1,8% г/г)

Окончательное значение индекса потребительских цен в Германии за апрель составило 0,0% м/м, 2,0% г/г (предварительное значение 0,0% м/м, 2,0% г/г, предыдущее значение 0,2% м/м, 1,6% г/г).

---

Технический анализ Forex EURUSD 12.05.2017

2017-05-12 09:52:49 (читать в оригинале)

EURUSD: условия для восходящей коррекции выполнены

Итоги минувшего торгового дня:
В четверг торги по паре евро/доллар завершились в небольшом минусе. Рынок закрыл дневную свечу в середине внутридневного диапазона на уровне 1,0866. На торгах в Европе британский фунт своим снижением утащил за собой основные валюты после заседания Банка Англии.

Евро от падения сдерживал рост кросс пары евро/фунт. Потом евро подешевел к доллару до 1,0839 в ответ на позитивную статистику США по безработице и производственной инфляции.

Продавцам не удалось закрепиться на минимумах, поскольку техническая картина на часовом ТФ указывала на отскок цены вверх по трем основаниям. Так получилось, что снижение доходности 10-летних облигаций в США до 2,382% помогла реализовать план покупателей.

По данным CME Group's FedWatch, вероятность повышения ставки в июне сохранилась на уровне 83,1%, в июле снизилась с 84,7% до 84,4%, в сентябре – с 91,8% до 90,4%

Ожидания на сегодня:

Торги стабилизировались на уровне 1.0867. Дневная свеча не является разворотной. Диапазон свечи за 11 мая составляет 54 пункта. Это значит, что цена может вернуться к вчерашнему минимуму. Так как на 1H сформировалось три основания, то по прогнозу рассматриваю укрепление евро в рамках коррекции до 1,0891.

В пятницу внимание трейдеров будет направлено на данные в Германии, еврозоне и США. Наибольший интерес для трейдеров представляет американская статистика: данные по потребительской инфляции и розничным продажам. Ускорение инфляции увеличит вероятность повышения ставки в июне. Сейчас она составляет 83,1%.

Новости текущего дня (время GMT+3):

• 09:00 Германия – Предварительный прирост ВВП 1 кв. 2017;
• 09:00 Германия – Окончательный индекс потребительских цен за апрель;
• 12:45 Еврозона – Промышленное производство за март;
• 15:30 США – Индекс потребительских цен за апрель, базовый индекс потребительских цен за апрель, базовый индекс розничных продаж за апрель, розничные продажи за апрель;
• 16:00 США Выступление члена FOMC Эванса;
• 17:00 США Предварительный индекс потребительских настроений от Мичиганского университета за май, предварительные инфляционные ожидания от Мичиганского университета за май;
• 19:30 Выступление члена FOMC Харкера.

Внутридневной прогноз: минимум – 1,0855, максимум – 1,0891, закрытие – 1,0879.

Из-за отскока цены от минимума 1,0839 на часовом ТФ образовалась V модель. Покупателям не хватило сил закрыть день в районе 1,0885, поэтому модель слабая для разворота. Есть риски вернуться обратно к 1,0839.

По трем основаниям (1,0863, 1,0853 и 1,0839) жду рост котировок до уровня 1,0891 (45 гр от 1,0839). Поскольку осциллятор стохастик находится в зоне продаж, то повышение курса должно начаться от уровня 1,0855. Снижением рынок как раз и проверит намерения евробыков.

Если цена уйдет вверх с открытия торгов в Европе, то стоит ожидать прорыв канала с целью 1,0900 к 15:00 (мт4).

Позитивные факторы для евро (+):

Фундаментальные:

(+) Президент США Д.Трамп не доволен сильным долларом;

Технические (краткосрочные):

(+) По данным на 02.05.17, на Чикагской бирже крупные спекулянты сократили короткие позиции и незначительно нарастили длинные позиции. Long-позиции увеличились на 1,987 тыс., до 155,381 тыс. контрактов, тогда как Short-позиции уменьшились на 19,029 тыс., до 162,311 тыс. контрактов. Чистая короткая позиция увеличилась с 21,016 тыс. до 6,930 тыс. контрактов;

(+) По данным myfxbook соотношение Short/Long на 7:07 мск составляет: 54%/45%, лотов: 12416/10419 (днем ранее – 13961/12380), позиций: 37879/29015 (днем ранее – 40730/35879);

(+) Доходность 10-летних немецких облигаций: 0,431% (за 11.05.17: 0,0%);

(+) Доходность 10-летних американских облигаций: 2,387% (за 11.05.17: -0,58%);

(+) EURGBP (W): стохастик (5,3,3), АС, CCI (20) – вверх;

(+) EURGBP (D): CCI (20) – вверх;

(+) EURUSD (M): стохастик (5,3,3), АО, АС, CCI (20) – вверх;

(+) EURUSD (W): АО, АС, стохастик (5,3,3), CCI (20) – вверх;

Негативные факторы для евро (-):

Фундаментальные:

(-) Глава ЕЦБ – пересмотра монетарной политики ЕЦБ на данном этапе не требуется. 10 мая он добавил, что не торопится повышать процентную ставку и сворачивать программу скупки активов;

(-) В четверг, 11 мая, по данным CME Group's FedWatch, вероятность повышения ставки в июне сохранилась на уровне 83,1%, в июле снизилась с 84,7% до 84,4%, в сентябре – с 91,8% до 90,4%;

Технические факторы (краткосрочные):

(-) Мелкие спекулянты сократили длинные позиции на 3,768 тыс., до 62,985 тыс. контрактов. Короткие позиции увеличились на 2,147 тыс., до 63,604 тыс. контрактов. На минувшей неделе коротких позиций стало больше длинных. Чистая короткая позиция составляет 619 контрактов;

(-) EURGBP (М): АС, АО, CCI (20), стохастик (5,3,3) – вниз;

(-) EURGBP (D): АС, АО, стохастик (5,3,3) - вниз;

(-) EURUSD (D): АС, АО, CCI (20), стохастик (5,3,3) – вниз;

Заложено в цене:

(-) Напряженность вокруг ситуации с Северной Кореей. Спрос на активы убежища;

(-) Конгресс США одобрил временный бюджет, чтобы избежать временной приостановки работы органов власти и госучреждений (шатдаун). 1 мая лидеры республиканцев и демократов в конгрессе США договорились по компромиссному финансированию бюджета до 30 сентября;

(+) Эмманюэль Макрон стал новым президентом Франции;

(+) S&P подтвердило рейтинг Германии AAA/A-1+ со стабильным прогнозом.

---

Российский рынок акций в четверг начал торги разнонаправленно.

2017-05-11 11:57:51 (читать в оригинале)

К настоящему времени ведущие биржевые индексы не демонстрируют единой динамики, в лидерах утреннего роста обращают на себя внимание бумаги «Яндекса» и МТС. Под давлением остаются акции «Башнефти» и «ФосАгро». Внешний фон к сегодняшней сессии сохраняется неоднородным.

Американские индексы завершили предыдущие торги небольшим снижением, фьючерс на индекс S&P на премаркете остается в «красной» зоне. Цены на нефть удерживаются в плюсе. Баррель Brent стоит сейчас $50,62 (+0,8%). Вчерашний отчет от Минэнерго США показал заметное падение запасов нефти на 5,247 млн баррелей при гораздо более скромном ожидании снижения на 1,786 млн баррелей.

Евро/доллар утром ограниченно растет и торгуется у 1,0890. Основная валютная пара ранее сползла под отметку 1,09, что указывает на симпатии рынка к американской валюте.

Российский рубль продолжает укрепляться в парах с иностранными валютами. Основной катализатор – нефть. Стоит обратить внимание, что отскок на растущей нефти более мощный, чем снижение на дешевеющем сырье. Пара доллар/рубль проторгуется сегодня в пределах отметок 57,05-58,00. Стоит обратить внимание на мощную поддержку на 57,0 руб., пару атак «медведей» она точно способна отразить.

Индекс ММВБ проведет торги четверга в диапазоне 2000-2030 пунктов.

По информации из деловых кругов, программа первого большого зарубежного визита Дональда Трампа, в ходе которого он посетит Саудовскую Аравию, Израиль и Ватикан, а затем отправится на саммит НАТО в Брюсселе и встречу G7 на Сицилии, чётко указывает на главные внешнеполитические приоритеты 45-го президента США и их ранжирование.

Скандал вокруг иска «Роснефти» к «АФК Система» постепенно развивается. Стало известно, что Арбитражный суд Москвы отклонил иск «Роснефти», ссылаясь на то, что компания должна подавать иск по месту регистрации «Башнефти», то есть в Республике Башкортостан. В «Роснефти» предвидели эту ситуацию и подали иск в Уфе заранее.

Представители АФК «Система» считают иск безосновательным и противоречащим нормам материального и процессуального права, а также что их действия всегда были направлены на повышение стоимости «Башнефти» и соответствовали лучшим стандартам корпоративного управления.

Напомним, что «Роснефть» требует возместить потери компании от реорганизации акционерного владения «Башнефтью», проведенной в 2014 году. Представители суда в Башкирии пока не дают комментариев, но вероятно делу все же дадут ход. Поскольку отказ Арбитражного суда в Москве носит сугубо технический характер, рынок никак не отреагировал на это известие. Ситуация остается острой, доказать вину «Системы» будет не так просто. «Роснефти» придется предъявить весомые доказательства. Именитые юристы утверждают, что есть шанс того, что дело может разрешиться в пользу АФК «Система».

Сегодня заседание совета директоров проведут «М.Видео» и «МРСК Урала». Финансовую отчетность по МСФО за первый квартал 2017 года опубликуют ММК и VimpelCom. Ежемесячный отчет представит ОПЕК. Отчет по инфляции опубликует Банк Англии.

Александр Разуваев
www.alpari.ru