Азбука Инвестора Голосов: 1 Адрес блога: http://superwork.org Добавлен: 2008-06-02 01:14:25

PFS: как торговать рубль? Советы для быков и медведей

2015-09-11 11:20:03 (читать в оригинале)

Сегодня в 13:30 МСК Банк России объявит свое решение по ключевой ставке и опубликует сопроводительное заявление, в котором прокомментирует текущую ситуацию. Это – единственное событие фундаментального характера, если забыть о нефти, которое может в самое ближайшее время как-то повлиять на курс российской валюты. Поэтому сосредоточимся на технике. На недельном графике корзина (прим. 55% доллар + 45% евро) сформировала мощную двойную вершину, однако инвесторы пока не спешат фиксировать прибыль.

Этот год евро/доллар провел в относительно узком диапазоне, поэтому графики евро/рубля и доллар/рубля, в целом, соответствуют графику корзины, но мы остановимся на доллар/рубле, как на более популярной паре. Фигура, сформированная с января по август на дневном графике, похожа на довольно правильную «чашку», к которой теперь рисуется треугольная «ручка».

Учебники технического анализа говорят нам, что надо покупать доллар/рубль на прорыве выше отметки 70 (в идеале на закрытии дня) и ставить защитный приказ на продажу ниже отметки 66 (в идеале также на закрытии дня). Эта стратегия хороша тем, что инвестор открывает позицию «на движении», когда уже сформировался какой-то моментум, так как «стратегическая» продажа рубля в диапазоне малопривлекательна ввиду огромного дифференциала ставок в пользу российской валюты. Продажу доллара и евро против рубля на долгосрочную перспективу мы пока не рассматриваем, так как не любим торговать против тренда, но «carry-трейдеры» при желании могут попытаться это сделать в расчете на то, что сформированная двойная вершина не позволит российской валюте дешеветь и дальше.

---

Осторожность ЦБ губительна для рубля

2015-09-11 10:20:36 (читать в оригинале)

Вчера в ходе торговой сессии на ММВБ доллар подорожал на 0,8742 рубля, и официальный курс составил 68,4961 рубля за доллар. Уже ближе к закрытию торгов рубль стал укрепляться вслед за резким ростом стоимости нефти, а также на ожиданиях по поводу сегодняшнего заседания правления Банка России по кредитно-денежной политике. В месте с тем международные запасы Банка России сократились с 366,4 млрд долларов до 365,3 млрд долларов.

Главным событие будет заседание правления Банка России по кредитно-денежной политике. Ожидается, что в преддверии заседания ФРС, на следующей неделе, Центральный Банк займет выжидательную позицию и оставит ключевую ставку неизменной. Также есть опасения, что на фоне ускоряющейся инфляции Центральный Банк может повысить ключевую ставку.

Любое из этих решений окажет краткосрочную поддержку рублю, что приведет к его укреплению. Тем не менее это ухудшит и без того плачевное состояние отечественной экономики, которая находится в состоянии рецессии и только недавно начала демонстрировать признаки восстановления, после того как Центральный Банк несколько раз понизил ключевую ставку. Повышение ставки приведет только к росту оттока капитала, что может спровоцировать панику и девальвационный всплеск уже ближе к концу года.

Сегодня пара доллар/рубль будет торговаться в диапазоне 66,4560 - 68,9450 с боковым движением.

---

Технический анализ Forex EURUSD 11.09.2015

2015-09-11 10:13:45 (читать в оригинале)

Евро/доллар: евро прорвал сопротивление 1,1250

Итоги минувшего торгового дня:

Американский доллар в четверг закрылся снижением к основным валютам. Сначала британец укрепился к нему после публикации протоколов Банка Англии. Затем участники рынка использовали для продажи доллара слабые данные по ценам на импортные товары. Они продавали доллар на ожиданиях, что ФРС США не поднимет ставку на 17 сентября.

Первым начало расти золото, потом евро/доллар и затем фунт/доллар. Число первичных заявок на пособие по безработице в США на прошлой неделе снизилось, но сдержать доллар от падения они не смогли. Инфляция в США остаётся слабой, поэтому нет необходимости повышать процентную ставку.

Количество заявлений на пособие по безработице в США упало с 282 до 275 тысяч.

Индекс цен на импорт в США упал с уровня -0,9% до -1,8%.

Ожидания рынка на сегодня:

Евро прорвался через 1,1250. В данный момент торги проходят на линии U2. При обновлении максимума около линии U3 единая валюта может ощутить на себе понижательное давление. Очень важно на каком уровне закроется рынок.

Ситуация 50 на 50. Поскольку спусковым крючком к продаже доллара стало золото, то следите за ним. Если котировки развернутся вниз, евро и фунт тоже снизятся к доллару.

Главные новости текущего дня:

• В 09:00 мск Германия опубликует индекс потребительских цен за август.
• В 11:30 мск Великобритания - итоги опроса в отношении ожидаемой инфляции.
• В 14:30 мск с речью выступит член MPC Банка Англии Кристин Форбс.
• В 15:30 мск в США выйдет индекс цен производителей за август.
• В 17:00 мск - индекс потребительских настроений от Reuters/Michigan за сентябрь.
• Встреча совета министров финансов стран Евросоюза – выступление М.Драги

Технический анализ

• Внутридневные цели: максимум – 1,1320 (в Европе), минимум – 1,1270 (в Штатах, может даже и до Штатов), закрытие – 1,1280. Лучше в районе 1,12.
• Внутридневная волатильность за последние 10 недель: 130 пунктов (4 знака);

После вчерашнего прорыва чаша весов по основным парам стала меняться в пользу продавцов американского доллара. Рост евро замедлился у 112 градуса. Зона 112-135 является сильным хорошим сопротивлением. Тут можно предложить несколько сценариев: обновление максимума и возвращение к 1,1280 (основной сценарий), падение с текущего уровня до линии Lb, и продолжение роста до 1,1372.

Верхняя граница канала пробита. Теперь важно где закроется день и неделя. Спусковым крючком к росту евро стали, дорожающий фунт и золото. Тут прослеживается ближайшая цель 1,1372 (максимум от 1 сентября). Может и не дойти, так как на часах пара торгуется около линии U3.

Евро прорвал сопротивление 1,1250. Но ещё не все так плохо. Только закрытие недели выше 1,1332 отменит дневной сигнал по пинбару с максимумом 1,1712.

Владислав Антонов
www.alpari.ru

---

Технический анализ Forex GBPUSD 11.09.2015

2015-09-11 10:09:45 (читать в оригинале)

Фунт/доллар: тенденция к росту сохраняется

В четверг фунт отреагировал ростом на протоколы Банка Англии. Курс фунт/доллар вырос на 55 пунктов, до 1,5448. С него курс снизился до 1,5391. После выхода слабых данных по импортным ценам в США фунт обновил максимум на 1,5475. «Быки» смогли обновить максимум 1,5412 от 8 сентября, поэтому возросли риски повышения курса до 1,5562. Закрытие недельной свечи выше 1,5436 отменит мой сценарий на снижение к 1,5110 до заседания FOMC. На сегодня я не вижу рост фунта выше 1,55. Меня постоянно посещает одна мысль – откат к lb, откат к lb...

Фунт серьезно подрос и приближается к дневной линии lb. Теперь остаётся ждать где закроется недельная свеча. Для продаж фунту необходимо его падение к 1,5365. Такое возможно? Да, поскольку сегодня пятница и перед выходными многие трейдеры захотят зафиксировать от роста прибыль.

В каждом обзоре я пишу: «…закрытие недельной свечи выше 1,5436 отменит цель 1,5110 до заседания FOMC….». Быки смогли полностью перекрыть тело предыдущей свечи. Осталось покупателям закрыть неделю выше 1,5436 и тогда придётся отказаться на время от продажи фунта.

Владислав Антонов
www.alpari.ru

---

Давление на рубль снизилось

2015-09-11 10:06:08 (читать в оригинале)

В четверг по итогам торговой сессии на Московской бирже курс американского доллара расчётами «завтра» вырос на 81,70 коп. (-1,19%), до 68,4850 руб., курс евро – на 35,40 коп. (-0,46%), до 76,35 руб. Центральный банк России с 11 сентября повысил официальный курс доллара США к рублю на 87,42 коп., до 68,4961 руб. Официальный курс евро к рублю был установлен на отметке 76,6951 руб., что ниже предыдущего дня на 112,09 коп.

В четверг торги на Московской бирже открылись ростом по доллару и евро. Впрочем, рост длился недолго. Рынок отыграл утреннее снижение нефтяных котировок. Через 15 минут на фоне уже дорожающей нефти рубль перешёл в контрнаступление и по итогам дня выиграл у доллара 1,19% и евро – 0,46%.

Баррель Brent подорожал на 4,7%, до 49,72 долларов. Несмотря на рост запасов, стоимость нефти выросла из-за снижения объёма добычи в Америке. По данным Минэнерго США, за минувшую неделю запасы нефти выросли на 2,570 млн против прогноза 0,933 млн и предыдущего значения 4,667 млн баррелей. Добыча нефти в США за неделю сократилась на 83 тысячи баррелей в сутки — до 9,135 млн баррелей в сутки.

Давление на рубль в паре с долларом заметно снизилось. Рост рубля к доллару оказался больше, чем к евро, поскольку американский доллар в четверг закрылся снижением к основным валютам. Сначала фунт подорожал к доллару после публикации протоколов Банка Англии. Затем участники рынка использовали для продажи доллара слабые данные по ценам на импортные товары. Они продавали доллар на ожиданиях, что ФРС США не поднимет ставку 17 сентября.

Сегодня всё внимание валютного рынка будет направлено на заседание ЦБ РФ. Всех волнует один вопрос – снизит регулятор ключевую ставку или сохранит её на прежнем уровне 11% годовых. В 2015 году регулятор снижал пять раз ключевую ставку и разумно будет в преддверии заседания FOMC занять выжидательную позицию, оставив её на прежнем уровне.

Результаты заседания ЦБ станут известны в 13:30 мск. Затем в 15:00 мск впервые состоится пресс-конференция председателя Банка России Эльвиры Набиуллиной. Это необходимо и очень важно для финансовых рынков, чтобы расставить все точки над i. В противном случае спекулянты по-своему растолкуют пресс-релиз ЦБ, и потом не оберёшься от них проблем. Опять загонят курс доллара выше 68 рублей.

«Прямую трансляцию пресс-конференции можно посмотреть сайте Банка России (cbr.ru) и на телеканале «Россия 24». Начало трансляции в 15.00 мск», — отмечается на сайте ЦБ РФ.

Чтобы напряжение на валютном рынке действительно упало, курсу доллара необходимо опуститься ниже отметки 67,30 руб., цене Brent – вырасти выше 50 долларов за баррель. Пока доллар торгуется выше 67,30 руб., сохраняются риски возврата курса к 68,50.

Владислав Антонов
www.alpari.ru