Азбука Инвестора Голосов: 1 Адрес блога: http://superwork.org Добавлен: 2008-06-02 01:14:25

FOREX: Что нам готовит предрождественская неделя?

2015-12-21 13:06:10 (читать в оригинале)

Доллар немного подрастает в ходе неактивных предпраздничных торгов в понедельник. Основным вопросом, который тревожит инвесторов, остается то, насколько и с какой скоростью Федрезерв США будет поднимать процентную ставку в следующем году. Американская валюта опустилась к иене до 121.46 иены, ещё дальше отступив от недолговременного максимума пятницы в 123.59. Евро опустился до $1.0856.

Курс доллара к корзине основных валют незначительно растет на 0.07 % 98.77. Иена укрепилась в связи с пятничным решением Банка Японии скорректировать меры стимулирования денежно-кредитной политики вместо того, чтобы расширить программу выкупа активов. В результате, инвесторы стали урезать длинные долларовые позиции, что напоминало реакцию на принятые Европейским центральным банком ранее в этом месяце меры смягчения денежно-кредитной политики, которые также не оправдали больших надежд рынков.

"Разнонаправленность политики, свойственная другим основным центральным банкам, остаётся, но Банк Японии и, в меньшей степени, ЕЦБ уже практически исчерпали лимит мер, которые они могут действенно применять, - считает аналитик Barclays Антонио Гарсиа Паскуаля. - Мы видим постоянно низкую базовую инфляцию, которая стала мировым феноменом, и ожидаем, что она приведёт к осторожности в решениях ФРС". Аналитики Barclays ожидают, что Федрезерв поднимет ставку не более чем на 75 базисных пунктов в следующем году, тогда как сам американский регулятор прогнозирует подъем на 100 базисных пунктов.

"На доллар оказывается давление, поскольку инвесторы готовятся к более спокойному году, так как основное событие, которое толкало доллар вверх, уже позади", - полагает старший инвестиционный аналитик Mitsubishi UFJ Morgan Stanley Securities Co. Такао Хаттори. Тем не менее, отмечает он, "доллар останется на плаву, поскольку он единственная валюта, в которую управляющие большими деньгами, такие как пенсионные фонды, могут инвестировать с безопасностью". Фьючерсный рынок оценивает в 50% вероятность того, что Федрезерв проведет следующее повышение ставок на апрельском заседании. Шансы роста стоимости кредитования увеличиваются до 68%, когда речь заходит об июне.

Неуверенность в отношении денежно-кредитных политик также отрицательно сказалась на фунте стерлингов. Нерешительность Банка Англии несколько месяцев оказывает давление на британскую валюту. В понедельник фунт стерлингов опустился до $1.4894, приближаясь к минимуму восьми месяцев $1.4862. Торговля в течение недели, скорее всего, будет вялой так как многие участники рынка уже готовятся к празднованию Рождества. В то же время многие трейдеры уже закрыли позиции до конца года, снижая ликвидность на рынке и повышая волатильность.

Стратеги Barclays заявили, что в ближайшие две недели движения на рынке форекс могут быть слабыми из-за снижения ликвидности. В связи с празднованием Рождества рынки Германии и Италии будут закрыты в четверг, 24 декабря. Днем позднее, 25 декабря, закроются рынки других стран Европы, в частности Великобритании и Швейцарии, а также Канады, США, Австралии и Новой Зеландии.

---

Технический анализ Forex EURUSD 21.12.2015

2015-12-21 11:12:20 (читать в оригинале)

Евро/доллар: возможны резкие непредсказуемые колебания

Итоги минувшего торгового дня:

В пятницу курс евро/доллар провёл день в боковом тренде между уровнями 1,0800 – 1,0875. В ходе европейских торгов курс евро снижался до 1,0804 и скорректировался до уровня 1,0874 в преддверии выходных дней. Цели по прогнозу достигнуты. Исполнением остался доволен. Теперь поговорим о сегодняшнем дне.

Ожидания рынка на сегодня:

Как Вы знаете, в понедельник я всегда рассматриваю движение против пятницы. Поскольку в пятницу на рынке был флэт, то сегодня стоит ожидать по основным парам резкие колебания.

Для меня было сложно выбрать направление по евро на сегодняшний день, потому что на часовом периоде имеем сформированную ценовую модель «двойное основание» и пробой максимума 1,0868. В связи с этим я должен был рассматривать сценарий на рост EUR/USD до трендовой линии – 1,0908, но выбрал флэт.

Понедельник – день противоречивый. А так как часовые индикаторы находятся сверху, что в первой половине дня от евро жду падение до 1,0827 с последующим восстановлением.

Активность на рынке форекс по мере приближения рождественских праздников будет снижаться, волатильность – повышаться.

Новости текущего дня:

• В 10:00 мск Германия представит индекс цен производителей за ноябрь. Ежемесячный экономический отчет Банка Японии.
• В 14:00 мск будет опубликован ежемесячный отчет Бундесбанка. В Британии выйдет индекс розничных продаж по данным Конфедерации Британских Промышленников за декабрь.
• В 18:00 мск еврозона опубликует предварительные данные по доверию потребителей за декабрь.

Технический анализ

• Внутридневные цели: максимум – 1,0882, минимум – 1,0827, закрытие – 1,0840.
• Внутридневная волатильность за последние 10 недель: 101 пункта (4 знака);

Ослабление евро замедлилось. Пара евро/доллар сутки провела в боковом тренде. С технической точки зрения не хватает ещё одного минимума, чтобы начать коррекционный рост.

Если отталкиваться от дневного ТФ, то падение курс евро остановилось на уровне поддержки. Быки попытаются её использовать для восстановления потерь. МА линии направлены вниз, поэтому придерживаюсь движения около линии Lb. Не против, если евро уйдёт к 1,0805.

Евро/доллар нащупал поддержку в районе 1,0800. На днях не трудно заметить «голову—плечи», хотя на часах её сложно назвать таким названием. Тем не менее, технически курс евро/доллар может скорректироваться до 1,0950. Сегодня понедельник, поэтому я лучше на рынок посмотрю со стороны.

На недельном графике сформировалось «медвежье поглощение». Жду от евро дальнейшее ослабление до 1,0685.

---

Технический анализ Forex GBPUSD 21.12.2015

2015-12-21 11:08:43 (читать в оригинале)

Фунт/доллар: основной сценарий на боковое движение

В пятницу я не делал сессионный обзор по британскому фунту, но давал Вам часовой график с прогнозом. Прогноз отработался. Курс фунт/доллар провёл день в боковом тренде. Для дальнейшего его ослабления сформировалась отличная фигура.

Теперь о сегодняшнем дне. Сделал два сценария. Основной прогноз на продолжение флэта. В обзоре по евро я написал, что сегодня лучше быть вне рынка, так как пятничные модели могут оказаться ловушками для продавцов. При пробое максимума 1,4949 фунт отправится к 1,50. Чем быстрее будет пробит уровень 1,4885, тем быстрее курс фунт/доллар обновит минимум четверга – 1,4877.

Британец остановился у дневной поддержки. Минимум зафиксирован на уровне 1,4864. Стоит боятся резких отскоков, потому что смотрите, как курс GBP/USD снижается с максимума 1,5818. Если разгонится вверх, что его остановят только в районе 1,5030.

На недельном ТФ индикаторы указывают на ослабление британского фунта.

Владислав Антонов
www.alpari.ru

---

Из-за падения цен на нефть сохраняется тенденция к ослаблению рубля

2015-12-21 11:04:39 (читать в оригинале)

В пятницу по итогам торговой сессии на Московской бирже курс американского доллара расчётами «завтра» снизился на 23,50 коп. (-0,33%), до 70,9480 руб., курс евро вырос на 18,80 коп. (+0,24%), до 77,1100 руб. Центральный банк России с 19 декабря повысил официальный курс доллара США к рублю на 74,09 коп., до 71,32 руб. Официальный курс евро к рублю был установлен на отметке 77,4052 руб., что выше предыдущего дня на 72,64 коп.

Российский рубль продолжает находиться под давлением со стороны нефтяных котировок. Во время снижения цен на Brent до $36,41, курс доллар/рубль повышался на Московской бирже до отметки 71,47 руб. При повышении нефтяных цен до $37,73, курс доллар/рубль снижался до 70,52 руб.

Продавцам не удалось закрепиться на достигнутом уровне. На американской сессии их разочаровал отчёт от Baker Hughes. Общее число буровых установок в США за последнюю неделю не изменилось и составило 709 единиц. В годовом выражении показатель снизился на 1166 единиц. Число нефтяных буровых установок увеличилось на 17 единиц, до 541 единиц. Число буровых для добычи газа снизилось на 17 единиц, до 168 установок.

После выхода отчёта баррель Brent подешевел до 36,17, включая утренние торги. Курс доллар/рубль вернулся к отметке 70,94 руб. Курс евро/рубль закрылся в плюсе на уровне 77,11. Росту курса евро к рублю способствовало его укрепление на рынке Форекс перед выходными днями.

На 8:49 мск баррель Brent снижается на 1,32% и торгуется по $36,39. Был протестирован минимум 36,20 от декабря 2008 года. Ожидаю, что торги в понедельник откроются ростом по доллару и евро.

Несмотря на то, что экспортёры уже продают валюту для налоговых платежей, высока вероятность подъёма котировок до 71,60-71,70 руб. К закрытию торговой сессии на Московской бирже ожидаю возвращение курса доллар/рубль к трендовой линии на 71,10 руб. По паре евро/доллар – рост до 77,80 и откат к 77,00 руб.

Владислав Антонов
www.alpari.ru

---

FOREX Условия продолжения роста доллара

2015-12-18 13:14:08 (читать в оригинале)

Американский доллар корректируется в пятницу к корзине валют из-за снижения по отношению к японской иене после того, как весьма скромные дополнительные стимулирующие меры, объявленные Банком Японии, разочаровали многих участников рынка. Банк Японии сообщил по итогам сегодняшнего совещания о намерении расширить перечень приобретаемых активов, вследствие чего курс доллара ненадолго взлетел по отношению к иене.

Однако после того как стало ясно, что регулятор не будет увеличивать целевой объем денежной базы в рамках своей программы экономического стимулирования, доллар снизился. Регулятор подтвердил курс на увеличение денежной базы в пределах 80 триллионов иен ежегодно (примерно 654 миллиарда долларов).

Он также введет новую программу покупки бумаг биржевых инвестиционных фондов (ETF) на 300 миллиардов иен (2,45 миллиарда долларов) ежегодно. ETF должны специализироваться на тех компаниях, которые активно осуществляют капиталовложения. Банк Японии также решил продлить срок обращения покупаемых им гособлигаций до 12 лет с 10 начиная с 2016 года. "Существует много компаний, которые активно тратятся на капиталовложения и кадровые ресурсы. Мы надеемся, подобные действия получат более широкое распространение", - говорится в заявлении Банка Японии.

"Я не думаю, что многие ждали шага от Банка Японии сразу после ФРС, поэтому сам факт, что это произошло сегодня, стал сюрпризом. Но если внимательно посмотреть на решение японского регулятора, станет понятно, что он просто немного поднастроил свою политику, что и привело к снижению доллара", - сказал стратег Sumitomo Mitsui Trust Bank в Токио Аяко Сера. По состоянию на 12.56 мск курс доллара к иене снижался до 121.33 иены за доллар со 122.56 иены за доллар на предыдущем закрытии. Индекс доллара (курс доллара к корзине валют шести стран — основных торговых партнеров США) опускался на 0,28% до 98.99 пункта. Курс евро к доллару падает сейчас до 1.0815 доллара с 1.0827 доллара за евро днем ранее.

В четверг индекс доллара прибавил 1,2 %, что стало самым значительным подъемом за прошедший месяц и последовало за решением комитета ФРС США о первом почти за десятилетие повышении процентной ставки. Как сообщалось, по итогам заседания 15-16 декабря Федрезерв повысил ставку до 0,25-0,50% годовых. Вероятность ее очередного повышения - на апрельском заседании - оценивается рынком в 47%.

"Доллар может продолжить укрепление, если макроэкономические данные в США будут и дальше улучшаться, а представители ФРС будут придерживаться "ястребиных" комментариев в плане темпов ужесточения политики, - считает аналитик Australia & New Zealand Banking Group в Сингапуре Кхун Гох. - Прогнозы ФРС предполагают четыре подъема ставки в 2016 году, однако в текущий курс доллара заложено лишь два повышения". Эксперты ждут в пятницу выступления главы Федерального резервного банка (ФРБ) Ричмонда Джеффри Лэкера. Это будут первые комментарии представителя Федрезерва после декабрьского заседания.