Азбука Инвестора Голосов: 1 Адрес блога: http://superwork.org Добавлен: 2008-06-02 01:14:25

Российский фондовый рынок во вторник открылся ростом.

2016-01-19 12:41:40 (читать в оригинале)

К текущему моменту ведущие биржевые индексы растут в среднем на 2,5%. В лидерах утреннего спроса отметились акции «Акрона» и Сбербанка. В «красной» зоне торгуются бумаги «Полюс Золота» и «ПИКа». Внешний фон к сегодняшним торгам сложился умеренно позитивным. Американские рынки накануне были закрыты по случаю празднования Дня Мартина Лютера Кинга, фьючерс на индекс S&P укрепляется. Основной позитив идет со стороны рынка нефти. Баррель сорта Brent стоит сейчас $29,48 (+3,2%).

Российский рубль, следуя за нефтью, укрепился в парах с иностранными валютами. За доллар США к настоящему времени дают 78,35 руб. (-1,1%). Откат мог быть и мощнее, но инвесторы не торопятся отступать. Доверие к американской валюте достаточно сильное, в то время как ожидания относительно собственной экономики мрачноватые. Есть основания полагать, что после небольшой стабилизации доллар вернется к росту.

Индекс ММВБ проведет торги вторника в диапазоне 1645-1680 пунктов.

Во вторник начинается весенняя сессия Госдумы РФ. В Австрии состоится Европейская газовая конференция.

Заседание совета директоров проведет «МРСК Сибири». Производственные результаты по итогам 2015 года опубликуют «Группа ЛСР» и «НЛМК».

Китай опубликовал ряд макростатистических показателей за декабрь и четвертый квартал 2015 года. Так, темпы роста ВВП КНР в прошлом году составили 6,9% – это минимальное значение за последние 25 лет. В четвертом квартале темпы роста составили 6,8% г/г. Падение ВВП Поднебесной предрекали давно, и фактически этот процесс перешел в активную фазу уже в 2011 году, когда с каждым последующим годом снижение было более ощутимым.

С другой стороны, это закономерно. Рано или поздно развивающаяся экономика достигает пика развития и переходит в разряд развитых, где темпы роста экономики опускаются до определенного уровня и на протяжении многих лет держатся стабильно на одних и тех же отметках. В Китае идет переход от развивающейся экономики к развитой, именно об этом сигнализирует замедление.

Помимо данных по ВВП, Китай опубликовал темпы роста промышленного производства в декабре 2015 года, которые замедлились до 5,9%. Сокращение темпов роста производства – один из факторов замедления темпов роста ВВП. Также в декабре снизились объемы инвестиций в основной капитал, во многом это связано с нестабильностью на финансовых рынках страны.

Среди другой статистики, которая будет опубликована сегодня, стоит выделить данные по инфляции, которые опубликует ряд стран ЕС, в том числе Великобритания, Германия и Швейцария. Также выйдет общий показатель по инфляции в ЕС в целом. В Англии выступит глава Центробанка Марк Карни.

Александр Разуваев, Анна Бодрова, Анна Кокорева
www.alpari.ru

---

Технический анализ Forex EURUSD 19.01.2016

2016-01-19 10:33:41 (читать в оригинале)

По евро на вторник ожидается V – образная модель

Итоги минувшего торгового дня:
В понедельник курс евро/доллар провёл день под уровнем 1,0900 на фоне празднования Дня Мартина Лютера Кинга в США. Ситуация на фондовых площадках стабилизировалась. Участники рынка даже не стали проявлять активности в преддверии выхода китайской статистики на азиатской сессии.

Ожидания рынка на сегодня:

В Азии Китай опубликовал данные по ВВП, объёму промышленного производства и розничным продажам. Темпы роста ВВП Китая в 2015 году в годовом выражении замедлились до 6,9% против 7,3% 2014 года. Данные совпали с прогнозом.

Объёмы промышленного производства и розничных продаж составили 5,9% и 11,1% против прогноза 6,0% и 11,3%, соответственно. Рынок почти не отреагировал на данные. Это лишь подтверждает, что участники рынка сомневаются в надежности и достоверности статистических данных. Лучшими индикаторами в этом случае являются фоновые индексы Поднебесной. К 7:47 мск они все вышли в плюс в среднем на 1,5%.

Во вторник внимание трейдеров будет приковано к выходу экономических данных в Германии, еврозоне и Великобритании. У меня по прогнозу получилась V- образная модель с минимумом 1,0854 на 112 градусе.

Новости текущего дня:

• В 10:00 мск Германия опубликует индекс потребительских цен за декабрь.
• В 12:00 мск еврозона сообщит об изменении платежного баланса за ноябрь.
• В 12:30 мск Британия выпустит индекс розничных цен, индекс отпускных цен производителей, индекс закупочных цен производителей, а также индекс потребительских цен за декабрь.
• В 13:00 мск еврозона опубликует индекс настроений в деловой среде от института ZEW за январь и индекс потребительских цен за декабрь. В Германии выйдет индекс настроений в деловой среде от института ZEW за январь.
• В 15:00 мск выступление главы Банка Англии М.Карни.
• В 18:00 мск США представит индекс состояния рынка жилья от NAHB за январь.

Технический анализ:

• Внутридневные цели: максимум – 1,0904 (текущий в Азии), минимум – 1,0852, закрытие – 1,0887.
• Внутридневная волатильность за последние 10 недель: 100 пунктов (4 знака);

Курс евро/доллар торгуется по 1,0885. Цена находится около трендовой линии. Поскольку азиатские фондовые индексы вышли в положительную зону и нефть не падает, то по прогнозу жду от евро падение до 1,0854 с последующим восстановлением до 1,0887. На снижение я ставлю из-за кросса евро/фунт.

Ситуация на фондовых площадках стабилизировалась. От пары евро/доллар перед заседанием ЕЦБ ожидаю снижение. В связи с этим считаю, что евро сегодня в первой половине дня будет под давлением. По модели что-то должно получиться похожее на вчерашний день.

На дневном ТФ ситуация остаётся неопределённой.

Индикаторы стохастик и АС смотрят вниз, CCI – вверх. Перед заседанием ЕЦБ есть риски вернуться к 1,0820.

---

Рубль протестировал отметку 79 за один доллар.

2016-01-19 10:29:32 (читать в оригинале)

В понедельник по итогам торговой сессии на Московской бирже курс американского доллара расчётами «завтра» вырос на 168,70 коп. (+2,17%), до 79,29 руб., курс евро – на 174,50 коп. (+2,05%), до 86,42 руб. Центральный банк России с 19 января повысил официальный курс доллара США на 210,28 коп., до 78,6678 руб. Официальный курс евро был установлен на отметке 85,6220 руб., что выше предыдущего дня на 232,69 коп.

В среду курс доллара пробил отметку в 79 руб., курс евро – 86 руб. Резкое ослабление рубля в начале торговой сессии было вызвано новостями о снятии санкций с Ирана и снижением нефтяных котировок. Цена на Brent к 9:15 мск снижалась до уровня в $27,96. С него по нефти началась восходящая коррекция.

Рост нефтяных котировок до $29,54 позволил российскому рублю восстановиться против валют до уровней 78,36 за доллар и 85,40 за евро. Как только Brent подешевел до $28,42, американская и европейская валюты обновили свои максимумы. Такое поведение было ожидаемым, поскольку в США рынки были закрыты, а участники рынка опасались слабой статистики из Китая, которая была запланирована на 5:00 мск.

Ранним утром Китай опубликовал данные по ВВП, объёму промышленного производства и розничным продажам. Темпы роста ВВП Китая в 2015 году в годовом выражении замедлились до 6,9% против 7,3% 2014 года. Данные совпали с прогнозом. Объёмы промышленного производства и розничные продажи оказались ниже прогнозных и предыдущих значений.

Заметной реакции со стороны трейдеров на валютном рынке видно не было. Зато фондовые индексы Поднебесной выросли на 2,6% (по состоянию рынка на 8:40 мск). Brent подорожал до $29,07.

Здесь следует отметить, что на часовом периоде Brent пробил трендовую линию берущую начало с максимума $38,96 от 4 января текущего года. Достаточно превысить вчерашний максимум $29,54, и покупатели будут активней выходить на рынок, несмотря на приближающиеся отчёты от Американского института нефти (API) и Минэнерго США. При росте котировок выше $31,03, начнут срабатывать защитные стопы на продажу по фьючерсам на нефть.

С учётом растущих цен на черное золото на торгах в Азии, на открытии Московской биржи ожидается снижение по доллару США и европейской валюте до уровней 78,90 руб. и 85,92 руб. соответственно.

Так как важные новости для нефти вышли (новости по Ирану и статистика из Китая), а фондовые индексы торгуются в плюсе, на вторник можно рассмотреть коррекционное движение рублёвых пар против тренда до уровней 78,60 руб. и 85,55 руб.

Владислав Антонов
www.alpari.ru

---

Основные пары консолидируются в преддверии ВВП Китая

2016-01-18 15:48:09 (читать в оригинале)

По состоянию рынка на 14:42 мск американский доллар укрепился к единой валюте, японской йене, ослабился к товарным валютам, включая британский фунт. Спокойные торги вызваны тем, что на фондовых площадках наблюдается положительная динамика. По итогам торгов в понедельник индекс Shanghai Composite вырос на 0,44%, до 2913.84. Французский CAC 40 к настоящему времени растёт на 0,03% и составляет 4211,0 пункта. Немецкий DAX повысился на 0,10%, до 9553,0 пункта. Британский индекс FTSE 100 снизился на 0,15%, до 5813,80. Баррель Brent восстановился с минимума $27,96 до $29,43.

Курс евро/доллар торгуется по 1,08931 против сессионного минимума 1,0874. Курс фунт/доллар после роста к 1,4322 стабилизировался на отметке 1,4300.

В США выходной день. Рынки будут закрыты по случаю национального праздника. Тем не менее, всплеск волатильности стоит ожидать на тонком рынке после закрытия торгов в Европе. Во вторник Китай опубликует данные по ВВП за IV квартал. Именно к нему приковано внимание трейдеров.

Слабые данные вызовут падение курса доллара против евро и йены, рост против товарных валют (австралийский, новозеландский и канадский доллары). На сильных данных, стоит ожидать зеркальную реакцию. В четверг состоится заседание ЕЦБ и Марио Драги.

---

Forex: Валютный рынок торгует с оглядкой на Китай

2016-01-18 14:19:39 (читать в оригинале)

Спрос на защитные активы — японскую иену и евро — вновь снизился в понедельник после того, как центробанк Китая сообщил о новой мере борьбы против спекуляций юанем на офшорном рынке, а также установил более высокий фиксированный курс национальной валюты, понизив градус опасений о риске резкого падения юаня.

В январе юань достиг пятилетнего минимума, возродив опасения об экономическом здоровье Китая и прогнозе глобального роста, увеличив неприятие риска инвесторами. Сейчас эти страхи ослабли, поскольку Народный банк Китая объявил о новой мере для борьбы против спекуляций юанем в Гонконге, а также установил более высокий срединный курс национальной валюты в понедельник. "Рынки немного успокоились благодаря увеличению официального курса юаня, - отмечает валютный аналитик ANZ Bank New Zealand Сэм Так. - Однако некоторая нервозность сохраняется, поскольку во вторник будут обнародованы данные о ВВП КНР за четвертый квартал прошлого года".

Но эта временная стабильность не у всех вызывает чувство успокоения. "Я думаю, мы продолжим видеть спрос на иену в краткосрочной перспективе, - сказал Джеспер Баргманн из Nordea Bank в Сингапуре. - Я думаю, рынок нервничает, и мы увидим дальнейшее неприятие риска". При этом сигналы продолжающегося ослабления китайской экономики привели к сокращению ожиданий подъема базовой процентной ставки Федеральной резервной системой (ФРС). Котировки фьючерсов на уровень ставки указывают на 28%-ную вероятность ее подъема американским ЦБ на мартовском заседании, тогда как 30 декабря возможность увеличения ставки оценивалась рынком в 53%.

Иена теряет также по причине выхода слабых статистических данных в Японии по объему промышленного производства и деловой активности. Индекс деловой активности в секторе услуг Японии, согласно отчету, подготовленному министерством экономики, торговли и промышленности Японии, за ноябрь составил минус 0,8% по сравнению с ростом на 0,9% месяцем ранее. Аналитики агентства Рейтер ожидали снижения показателя на 0,6%.

Объем промышленного производства за ноябрь в месячном выражении, согласно отчету министерства, сократился на 0,9% с показателя в минус 1% в предыдущем месяце, что оказалось слегка лучше прогнозов аналитиков, ожидавших сохранение показателя предыдущего месяца. Глава Банка Японии Харухико Курода заявил в понедельник, что Центробанк продолжит политику количественного смягчения до тех пор, пока инфляция в стране не стабилизируется на уровне 2%. В ближайшее время, по его словам, темпы роста потребительских цен будут держаться около нулевого уровня в связи с падением цен на нефть. Тем не менее, политика Банка Японии, оказывает на экономику то влияние, которое ожидает ЦБ, отметил Х.Курода.

На этой неделе в четверг 21 января состоится заседание Европейского центрального банка по монетарной политике. Около 60% аналитиков, опрошенных агентством Bloomberg, считают, что ЕЦБ объявит введение дополнительных мер стимулирования экономики в 2016 году из-за продолжающегося падения мировых цен на нефть.

При этом 75% уверены, что глава ЕЦБ Марио Драги расширит программу количественного смягчения (QE) с текущего объема в 60 миллиардов евро ежемесячно, в то время как 53% считают, что регулятор в очередной раз понизит уровень процентной ставки по депозитам. "Если цены на нефть останутся на текущих уровнях, ЕЦБ, вероятно, не станет просто сидеть, ждать и надеяться на лучшее. Мы можем увидеть больше мер по ослаблению монетарной политики уже в марте", - заявил аналитик Nordea Markets в Копенгагене Хольгер Зандте.