Вчера по итогам торговой сессии на Московской бирже курс американского доллара по расчётам «на завтра» вырос на 16 коп. (+0,28%), до 59,98 руб., курс евро – на 25 коп. (+0,36%), до 70,56 руб. Торговый объём в паре доллар/рубль составил $3,0 млрд (+3,44%), евро/рубль – 363,9 млн евро (+27,68%).

Центральный банк России сегодня понизил официальный курс доллара США к рублю на 2,75 коп., до 59,9811 руб. Официальный курс евро к рублю был установлен на отметке 70,4183 руб., что ниже предыдущего дня на 42,22 коп.

Торги на Московской бирже открылись ростом по доллару и евро. Российская валюта оказалась под давлением из-за обострения геополитической обстановки вокруг КНДР. Взаимные угрозы президента США Дональда Трампа и руководства Северной Кореи заставили инвесторов уйти в защитные активы – швейцарский франк, йену и золото.

«Бычий» импульс доллара США угас на уровне 60,23 руб., поскольку рубль получал поддержку от повышения цен на нефть и успешных аукционов Минфина РФ. К закрытию торгов курс доллара снизился до 59,98 руб.

Цена на нефть Brent восстановилась до $52,81 за баррель. Росту котировок способствовали данные Минэнерго США. Запасы нефти в стране за минувшую неделю сократились на 6,45 млн баррелей, запасы дистиллятов – на 1,73 млн баррелей, добыча нефти – на 7 тыс., до 9,423 млн баррелей. Запасы бензина выросли на 3,42 млн баррелей.

Минфин РФ на вчерашнем аукционе в полном объеме разместил облигации федерального займа (ОФЗ) двух серий на 40 млрд рублей при совокупном спросе в размере 70,6 млрд рублей.

Сегодня баррель Brent стоит $52,71. Покупатели близки к тому, чтобы закрепиться выше $53. Для рубля это положительный фактор, но мы знаем, что он может его проигнорировать из-за геополитических рисков между США и КНДР. Техническая картина на четырехчасовом периоде в паре доллар/рубль по-прежнему указывает на укрепление российской валюты. Думаю, в ближайшее время мы увидим курс доллара на уровне 59 руб. На часовом периоде цель остаётся на уровне 59,70 руб. за доллар.

Владислав Антонов
www.alpari.com

EURUSD: снижение ожидается от 67 градуса

Итоги минувшего торгового дня:
В пятницу, 4 августа, торги по курсу евро завершились падением к доллару США на 95 пунктов. До выхода отчета Non-Farm Payrolls пара консолидировалась на уровне 1,1880. Сильные данные по рынку труда в США спровоцировали покупателей на закрытие коротких позиций по курсу доллара. Курс евро рухнул на 148 пунктов, до 1,1728 за три часа на фоне срабатывания защитных стопов.

Министерство труда заявило, что в июле количество рабочих мест в несельскохозяйственном секторе увеличилось на 209 тыс. против прогноза 183 тыс. Показатель за май был пересмотрен с 152 тыс. до 145 тыс., июнь – с 222 тыс. до 231 тыс. Общий пересмотр составил +2 тыс. Уровень безработицы снизился до 4,3% (+0,1%). Средняя почасовая заработная плата выросла с 0,2% до 0,3%, доля экономически активного населения – с 62,8% до 62,9%.

Благоприятный отчет рынка труда усилил вероятность повышения ставки ФРС в декабре текущего года. По данным инструмента FedWatch от CME Group, 4 августа она повышалась до 46,8% против 42,8% в четверг. Сейчас снизилась до 45,5%.

Новости текущего дня (время GMT+3):

• 09:00 Германия – Объём промышленного производства июнь.
• 10:00 Швейцария – Объем валютных резервов июль.
• 10:15 Швейцария – Индекс потребительских цен июль.
• 10:30 Великобритания – Индекс цен на жилье от Halifax июль.
• 11:30 Еврозона – Индекс уверенности инвесторов (от Sentix) август.
• 17:00 США – Индекс условий на рынке труда от ФРС июль.
• 20:25 США – выступление президента ФРБ Миннеаполиса Нила Кашкари.
• 22:00 США – Изменение объема потребительского кредитования июнь.

На падении был зафиксирован большой объем. Можно предположить, что его увеличение вызвали продажи европейской валюты после публикации отчета NFP и срабатывание защитных стопов по длинным позициям. Падение курса евро остановилось на 135-м градусе и нижней линии D3. Рынок закрылся на отметке 1,1773.

Что ожидать от евро на этой неделе? Начну с того, что на недельном ТФ сформировалась свеча с маленьким бычьим телом в нижней части и длинной верхней тенью. Рынок посылает сигналы о его готовности к нисходящей коррекции. Стохастик пересекся вниз ещё неделю назад. В данный момент на него технари не смотрят, потому что осцилляторы не работают против тренда. Одной недели недостаточно, чтобы делать выводы о развороте. Эффект от NFP краткосрочный, поэтому если консолидация затянется на два дня, евро вернётся обратно.

У меня на сегодня получилась такая картина: рост до 1,1813 (чуть выше 67 градуса), затем падение до 1,1755. К 14:00 часам (GMT+3) к уровню 1,1820 должна подтянуться линия lb (дополнительно усилит область в районе 67 градуса). А вообще будьте готовы к обновлению минимума 1,1728. Важных данных сегодня не выходит.

В пятницу, 4 августа, по итогам торговой сессии на Московской бирже курс американского доллара расчётами «завтра» снизился на 39,00 коп. (-0,65%), до 59,97 руб., курс евро – на 104,75 коп. (-1,46%), до 70,60 руб. Торговый объём в паре доллар/рубль составил $2,9 млрд (-14,70%), евро/рубль – 285,0 млн евро (-3,84%).

Центральный банк России с 5 августа понизил официальный курс доллара США к рублю на 42,22 коп., до 60,3281 руб. Официальный курс евро к рублю был установлен на отметке 71,6879 руб., что ниже предыдущего дня на 26,48 коп.

В последний день недели торги на Мосбирже открылись ростом по доллару США и евро. Такое открытие валютного рынка было вызвано снижением нефтяных котировок. Поскольку ключевым событием пятницы стал отчет по американскому рынку труда, рублёвые пары торговались в боковом тренде до его выхода. Курс доллара консолидировался на уровне 60,37 руб., курс евро – на 71,72 руб.

Все самое интересное началось после публикации отчета Минтруда США. В июле увеличилось количество рабочих мест в несельскохозяйственном секторе, выросла средняя почасовая заработная плата и доля экономически активного населения. Безработица в стране снизилась. Сильный отчет Non-Farm Payrolls спровоцировал закрытие коротких позиций по американской валюте. Курс евро рухнул к доллару на 150 пунктов, до 1,1728, к рублю – на 2%, до 70,28 руб. Курс доллара снизился на 0,95%, до 59,84 руб.

В пятницу покупателям по нефти удалось восстановить потери, несмотря на укрепление американской валюты. После нисходящей коррекции до $51,41 цена вернулась к уровню $52,50. Полагаю, что цена выросла в связи с предстоящей встречей технического комитета ОПЕК+ в Абу-Даби, которая пройдёт 7-8 августа. На ней будет обсуждаться выполнение обязательств по сокращению нефтедобычи под председательством России и Кувейта, в присутствии представителей Саудовской Аравии.

Сегодня утром нефть торгуется в небольшом минусе. Ожидаю, что после завершения консолидации рост котировок продолжится. Покупатели не успокоятся, пока не достигнут отметки $54,50. По паре доллар/рубль жду снижение к уровню 59,70 руб. от 60,13 руб. На фоне восстановления евро к доллару на рынке форекс по паре евро/рубль ожидается рост до 70,90 руб.

Владислав Антонов
www.alpari.com

EURUSD: рынок в ожидании NFP

Итоги минувшего торгового дня:
В четверг, 3 августа, пара евро/доллар закрылась ростом. После падения до 1,1831 единая валюта подорожала к доллару до 1,1893. Сначала евробыки получили поддержку от протоколов Банка Англии и выступления М.Карни. Затем доллар США просел на фоне резкого падения доходности американских облигаций.

Фунт попал под давление из-за увеличения голосующих за сохранение процентной ставки, а также пересмотра Банком Англии прогнозов на ВВП Британии на 2017 и 2018 годы. Глава банка Марк Карни заявил, что неопределенность относительно выхода страны из ЕС оказывает давление на экономический рост.

Доходность 10-летних облигаций упал на 2,34%, до 2,21% годовых. Она оказалась чувствительна к слабому индексу деловой активности в США в сфере услуг, который опустился в июле до 53,9 пункта. Индекс занятости в июле упал до 53,6 с 55,8

Американская статистика:

Индекс деловой активности в сфере услуг Института менеджмента в США за июль составил 53,9 (прогноз был 57,2, предыдущее значение 57,4).

Индекс производственных заказов за июнь в США составил 3,0% (прогноз был 2,2%, предыдущее значение -0,3%).

Количество заявлений на пособие по безработице в США 240 тыс.

Новости текущего дня (время GMT+3):

• 09:00 Германия – Индекс заказов в промышленном секторе за июнь.
• 11:10 Еврозона – Индекс деловой активности в розничном секторе за июль.
• 15:30 США – количество новых рабочих мест вне с/х за июль, уровень безработицы за июль, средняя продолжительность рабочей недели за июль, торговый баланс за июнь. Канада – изменение числа занятых за июль, уровень безработицы за июль.
• 17:00 Канада Индекс деловой активности Ivey за июль.

После повышения котировок до 1,1893 курс евро стабилизировался на уровне 1,1878. В качестве сопротивления выступил 45-й градус. За 15 часов сформировался отличный симметричный треугольник. Треугольник есть фигура продолжения тренда, но так как сегодня внимание трейдеров сосредоточено на данных обзора состояния рынка труда в США, то выход может быть в любу сторону. Не забываем и про то, что курс евро держится на текущем уровне благодаря вчерашнему росту пары евро/фунт. Любая коррекция в кроссах против евро, и основная пара сменит свое направление на юг.

В день пейролса я не делаю прогнозов. Показатель Non-Farm Payrolls непредсказуемый, а реакция на него тем более. Можно строить разные сценарии на момент публикации NFP, но лучше сегодня пересидеть вне рынка.

С открытия Мосбиржи курс рубля ушел в небольшой минус, но быстро из него вышел на фоне повышения нефтяных котировок до $52,86 за баррель. Курс доллара снизился до 60,09 руб., курс евро – до 71,29 руб. Во второй половине дня укрепление российской валюты было сдержано падением цен на нефть до $51,74 (-2,11%). После восстановления цены до отметки $52,86 на нефтяном рынке началась нисходящая коррекция.

Учитывая, что в предыдущие дни рубль подешевел на дорожающей нефти, то отсутствие его сильного ослабления к иностранным валютам выглядело логичным. Пыль осела от введения США новых санкций против России, рубль начал коррекционный рост. Курс доллара завершил торги на уровне 60,36 руб., курс евро на – 71,65 руб.

3 августа Минфин сообщил, что в период с 7 августа по 6 сентября 2017 года совокупный объем средств, направляемых на покупку иностранной валюты на внутреннем валютном рынке, составит 47,6 млрд руб. Ежедневный объем покупки иностранной валюты составит 2,07 млрд. руб.

Заголовки в СМИ, что Минфин увеличит закупку валюты в 600 раз, вызвали большой интерес у продавцов рубля. Такая разница вызвана тем, что в период с 7 июля по 4 августа 2017 года ежедневный объем покупки иностранной валюты составлял 3,5 млн руб.

А теперь о том, что такое 2,07 млрд. руб. для Мосбиржи. 2,07 млрд руб. по текущему курсу равно примерно $33 млн. На Мосбирже средний торговый объем по паре USDRUB TOM составляет 2,5-4 млрд долларов. 33 млн долларов проторговываются за 5 минут. К примеру в период с 7 февраля по 6 марта 2017 года ЦБ ежедневно покупал на рынке валюты на 6,3 млрд руб. В другие месяцы средний ежедневный объем составлял 3,2 млрд руб. Хочу всех успокоить. Забудьте про ежедневные интервенции ЦБ. Вы их не заметите.

Сегодня, 4 августа, за Brent дают $51.92. При снижении цен до $51,74 ничего критичного не произошло. Цена три дня находится в боковом тренде, что указывает на подготовку покупателей к штурму уровня $53,00. А при повышении нефтяных котировок курс рубля вырастет.

В пятницу ключевым событием дня для всех финансовых рынков является публикация отчета по американскому рынку труда. На рубль он не оказывает влияния, но оказывает сильное влияние на доллар США, а он на нефть. Если рассматривать технические картины рублёвых пар на часовом периоде, то по курсу доллара видится снижение до 60 руб., курса евро – до 71,20 руб. Потенциал укрепления отечественной валюты по-прежнему ограничен геополитической напряженностью.

На рынке госдолга тоже наметилось некоторое восстановление, обусловленное иностранным спросом. Индекс государственных облигаций России (RGBI) по итогам дня вырос на 0.13%, до 137.70.

Владислав Антонов
www.alpari.com